很快的，再过一天的时间，我们将跨步迈进2008年。回顾2007年，当然也像往年一样，发生很多大大小小的事情。今年，我的净资产增加得很少，一方面是有汽车的贷款要还，一方面是在今年里我也买了一份投资联结保单，还有买保健产品的支出，这几项开销已是很大笔的钱了！
在买卖股票方面，我做了错误的投资决定，买卖了Nextnation这支股票，总共亏损了近4千令吉。这是我今年最大笔的股票亏损。这次的投资失误，让我学到了，当一只股票一路持续不断的下跌时，不要因为它以往的辉煌表现而买入。因为一只股会不断下跌，一定有某些不好因素困扰着它。如果我们不知道什么因素，最好不要去碰在下跌趋势的股票。
展望2008年，对我而言，会是一个很好的一年。我的汽车贷款将在2008年5月还清。届时，多出来的钱，除了留一点做汽车维修费外，我会把剩余的都投资到股票里。虽然很多人都预测2008年金融市场将波动剧烈，说中国股市将在奥运会后崩盘，大马经济将在大选过后走下坡等等！
国外的影响太多，我无法给太多意见。不过，就大马国内的局面，我认为大马的经济在大选前和大选后，都会保持现在的成长步伐。就大选而言，大马的政府预料将还是由国阵成员党组成，反对党成员最多只是增加一些议席。我会有这个观点是因为大马经济基本上很平稳，主要靠两油支撑，那就是原油和棕油。
目前，大马还是原油净出口国。虽然原油持续的上扬，对国内汽油价格有很大的影响。不过，因为顾及民间生活开销日益提高的情况下，我想政府会适度的调高汽油售价，尽最大的能力给于汽油补贴，避免通膨大副上升。
因为棕油价格不断的上升（现在已来到每公吨RM3140），乡镇居民，尤其是拥有油棕园的园主，棕油收入都比之前增加超过一倍，消费能力也就大大的提高。相比在城市的居民，日常生活将受到物价腾升，薪水却只有微小的加薪。棕油的丰厚收入，使到广大的Felda园丘拥有者，拥有不错的收入。这就是我想说的，政府在大选中，将保持赢取大多数议席的主要原因了！
还了，国家经济就不多说了！说回我自己吧！我期望在2008年里，我的理财投资技巧能更上一层楼，我的净资产能番两倍，达到我的预期资产目标！至于能不能如愿以偿，就要看我的主力股－激成的表现了！呵呵。。。
还有一个愿望，希望今年能遇到我心仪的对象，不用再过单身的日子了！事业方面，我还在走一步看一步，不知道要不要转换工作，因为现在的老板对我还不赖！再说，就算辞职了，我也不懂要做什么工作，要去读书呢，又还没足够的经济来源。所以，我想应该会维持现状。
最后，在这里祝各位2008年新年快乐，事事顺心、顺意，最重要的是。。。身体健康！Cheer!
2007年12月30日星期日
对2008年的期许
我的主力股项－激成（马） Keck Seng
说到这支股项，不得不回忆到两、三年前。那时候，我会知道这家公司是因为看了南洋商报刊登一篇由一位资深分析员恒星所写的分析文章，关于激成的。看了那篇文章后，我的注意力深深的被这家公司所吸引。激成（马）是一家由新加坡何氏家族控制的公司，拥有超过60％的股权。在大马交易所挂牌已有30年的时间。
激成（马）的执行主席是何建源，他同时也是在香港证交所挂牌－激成投资的执行主席。除了激成的良好管理层，最吸引我把资金投资在这家公司的是它那庞大的隐形资产。
欲更了解我在说什么，让我们来看看一篇2004年时的分析文章：
＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃
激成擁有龐大隱形資產
http://biz.sinchew-i.com/
updated:2004-06-27 19:12:25 MYT
所謂隱形資產，指的是公司於多年前購買的房地產與股票已經水漲船高，但仍未重估的資產。這類資產若加以重估或售賣，就會帶來巨額的儲備金，馬股顯著例子有印則肯勒（INCKEN，2607）與文德甲（MTAKAB，2518）。
本期，我們要介紹一家擁有可觀隱形資產，股價卻相對低廉，而且已經上市達27年的公司─激成（馬）（KSENG，3476）。
隱形資產類別
第一類：園坵地皮
激成（馬）擁有約1萬英畝的地皮，且大部份是永久地契，擁有被轉換為農業、工業與產業發展用途的潛能，大部份座落在柔佛州巴西古當及烏魯地南。
上述地段於1980年的淨賬面值是約9千萬元，或每英畝平均9千元，遠較現有10至30萬元市價為低。
如果根據彩虹企業（PELANGI，1759）與聯合置地（UMLAND，4561）在附近地帶的收購價，以中間值每英畝15萬元計算，激成（馬）的每股淨有形資產將膨脹5元84分或152%至9元67分，重估盈餘高達14億元。
第二類：樓房產業
該公司在吉隆坡黃金地帶、新山與新加坡等也有不少這類隱形資產，包括位於新加坡的商業大廈與高級公寓、位於新山的高爾夫球俱樂部與度假村、以及位於首都武吉免登的激成大廈。
此外，該公司也於1998年與2000年，在加拿大的渥大華與多倫多收購兩座酒店，以及在美國夏威夷收購酒店辦公樓，都是以當年的成本入賬，重估後能增值多少，的確非外人能窺其全貌。
第三類：上市公司股票
該公司在過去20多年來共累積了約1億5500萬元的馬新港上市公司股票，其中最有價值的是250萬股PPB集團（PPB，4065）股票，以及280萬股振德（CHINTEC，1929）股票。這些股票於去年為該公司帶來約800萬元的股息收入，而今年首季的市值是2億6100萬元。
如果該公司把這些股票悉數脫售，將可獲得1億零600萬元的特別盈利，使其每股淨有形資產進一步增至10元10分。
價廉物美的遺珠股
儘管大馬經濟於過去10年遭受不同程度的衝擊，激成（馬）仍然屹立不倒，每年還賺取以千萬元計的盈利，而股息也從1999年至2002年的每股7分，增至2003年的11分，週息率高達6.4%。
同時，全球目前醞釀的升息風對該公司也不會有影響，因為它擁有高達1億4800萬元或每股61分的淨現金，還可賺取豐厚的利息收入。
另一方面，如果通貨膨脹導致房地產價格水漲船高，該公司將因此而得利，因為有大量的地皮可進行產業發展，還有約5700萬元未售房產可供出售。
儘管基本面強勁，激成（馬）股價卻處在1元73分的低水平，難怪該公司董事部近年來不斷從公開市場回購本身股票。至今年5月10日，該公司已累積了184萬股的庫存股票。
激成（馬）股價目前以低於其每股淨有形資產3元83分約55%的水平折價交易。
因此，不包括其每股61分的淨現金，這隻股項2004年與2005年低至7.1及6.5倍的本益比、地點優越的地皮、強勁的資產負債表、穩定的盈利、可觀週息率與隱形資產，已值得買進。
（本文僅供參考用途，讀者在作任何投資前，應先徵詢股票經紀或其他專業人士的意見。）
＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃
当时它的股价一直在RM1.80－RM2.00之间徘徊，股价可谓严重被低估。可是，人生总有遗憾的事。那时候我在大马家乡做工，因为还要供着一辆汽车，真的没有什么多余的钱做投资。我记得当时是在RM1.88的时候买了1000股，约1880令吉。
过后，因为某种原因，我到新加坡做工。因为汇率的关系，我能储到更多的钱做投资，在一年多的时间里，我大概每月都有买入一些。而激成的股价，也在那一年多的时间里，逐步上扬到3块多的价位。
其实，如果你在低的价位买入好的股项，明智的做法是，尽可能不要卖，要做长期投资。那几时才能卖出呢？我觉得是当你当初买入这支股的因素消失时，就是卖出的时候。而我当时就犯了错误，因为我当初是因为激成的庞大隐形资产、等待重估资产等因素才买入这支股票。不过，我却在这些利好因素都还在的情况下，在RM3.xx的价位，全数卖出了！我会有这项动作，是因为我发掘了一直高股息的股项－NTPM启顺造纸业，让我作出卖出激成，买入NTPM的决定。关于NTPM这家公司，我过些时候在向大家分享！
从卖出激成的一年多后，也就是今年十月尾，我又重新把我大部分的资金投资在这家公司上，虽然激成的股价现时已来到RM4.70左右。你一定很好奇，为什么我会以更高的股价买回之前已卖掉的股项呢？因为我认为它的利好因素依然还在，还有一个令我佩服的是管理层的投资功力。
激成投资新、马和香港挂牌公司股票的市场价值，从我卖出激成时的4亿9千3百万令吉，上升到一年后的7亿8千6百万，足足增值了50％。单单这批股票的价值，已大概是激成的每股RM3.25（激成的股本是2亿4千1百39万股）。注：激成拥有PPB的489万股的股票。
现在的公司管理，已不单单专注于自己的业务这么简单了！正确的为公司业务以外的股票投资，是使公司持续发展的本钱。利用公司所赚取的盈利，投资在别家优秀企业上，可以使资本回酬更可观。而激成的管理层做到了这一点，这就是为什么我再次把我的资金投资在这家企业的原因了！
我相信这一次我不会轻易的卖掉我手中的激成股票，只要我所谓的利好因素还在，股价还没被高估。虽然我的家人、朋友一直在身旁唠叨现在的股市差不多要大调整了！
还了，就写道这儿，下面再贴上今年年初时分析员对激成的分析文章：
＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃
股海宝藏: 激成--禾草盖着的珍珠
2007/01/11 10:50:30
●恒星
这几个月来，柔南经济区概念股都是股友们追逐的目标。但是我发现投资大众忽略了另一家也是以柔南为基地的主板上市公司--激成(马) (KSENG，3476，主板工业产品)。
四大类激成业务
它在柔佛南部拥有大约10,000英亩的地库有待发展并有其他隐藏资产有待发掘。据我个人的分析，激成是一家被低估的公司。
激成的业务可分为四大类：(A) 产业发展及投资；(B) 油棕提炼生产；(C) 油棕种植；(D)酒店管理。
我认为它有三大因素将会带动该公司的股价表现。
受益于柔南经济区的开发
我认为该公司最具有吸引力的资产是它位于柔佛南部拥有大约10,000英亩的种植地。(6629英亩在乌鲁地南和1625英亩在丹绒朗刹，751英亩在巴西古当) 。这些种植地都在柔南经济区范围内并具有被转换为房屋及工业发展地段的潜能。
激成旗下181英亩种植地位于乌鲁地南于2005年第四季被政府强制性征用，以建造士乃迪沙鲁高速公路，从而获得4千540万令吉的赔偿。它从中取得3千950万令吉的特别盈利。如果我们以这单以每英亩25万830令吉交易为准，将来这6629英亩在乌鲁地南的种植地用于房屋及工业发展的经济利益将会是非常的可观。况且它平均每英亩的净帐面资产价值只是5千130令吉(于1980年购买时的价值)。
FRS139的受惠者
另一方面，丹绒朗刹和巴西古当是柔佛政府大力推动发展三大港口的其中两个。此外，它也被圈定为生物燃油中心（biofuel hub）。这将大大提高这一区域的地价从而令激成受益。
根据大马会计标准局(MASB)的FRS139，关于股市投资，公司必须以市价来评估其投资。任何的盈利与亏损都会记载在损益表上。目前，政府还没有实行这个条例，但这标准已在国际上实行了。因此大马实行这个条例只是时间上的问题。
激成拥有大量本地，新加坡与香港的股票投资。在马来西亚，激成投资于PPB集团450万股（主板消费产品股）和振德275万股（主板种植股）。根据其2006年第三季业绩(至2006年9月)，这些股票投资成本是1亿4千650万令吉而市价大约是4亿9千300万令吉。
拥有大量马新港股票投资
由于全球股市在去年末季大幅度高涨，如果这3个月来这批股票的市价提高了10%，今天它的价值将会是5亿4千230万令吉。根据FRS139条例，激成的盈利将会增加3亿9千580万令吉，也就是每股1令吉64仙。
成立实业信托基金（REIT）将可以发掘隐藏着的原有价值 激成表示在未来的2，3年内，当该公司的产业投资达到一定的规模，它将会成立实业信托基金。这将会发掘其隐藏着的原有价值。目前，它有两栋位于吉隆坡金三角的大厦：激成大厦（Menara Keck Seng）和Regency Tower。
激成大厦的净帐面资产价值是6千350万令吉 。这是1996年的市价。我估计它现今的市价已大约增加了一倍。Regency Tower是它最近以6千250万令吉收购的大厦。
以上述论点为基础，我重新估计其资产，激成的真实价值将会高达12令吉40仙。我们投资于某些股票因为它的低本益，高股息回酬与高盈利增长。我现在选择投资于激成是因为它的特高资产价值。我认为激成股价在长期内上涨肯定会成为事实。
现在，趁激成股价还没反映它的真实价值，我认为投资者们现在就应该趁机投资于激成。因为投资于一家那么高度被低估的公司一定要趁早。难道您不认同用3令吉92仙购买值得12令吉47仙的激成是一项很好的投资吗？
（作者为资深分析员）
＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃＃
2007年12月29日星期六
《谁动了我的奶酪》一本很好的书
这本书的故事里头，有四位小家伙。有两个小家伙是老鼠，一个叫“嗅嗅”，另一个叫“匆匆”。另外两个家伙则是小矮人，和老鼠一般大小，但和人一个模样，而且他们的行为也和我们今天的人类差不多。他俩的名字，一个叫“哼哼”，另一个叫“唧唧”。
两个老鼠和两个小矮人每天都在迷宫中度过，在其中寻找他们各自喜欢的奶酪。嗅嗅、匆匆的大脑和其他啮齿类动物的差不多一样简单，但他们有很好的直觉。和别的老鼠一样，他们喜欢的是那种适合啃咬的、硬一点的奶酪。而那两个小矮人，哼哼和唧唧，则靠脑袋行事，他们的脑袋里装满了各种信念和情感。他们要找的是一种带字母“C”的奶酪。他们相信，这样的奶酪会给他们带来幸福，使他们成功。
两个老鼠，嗅嗅和匆匆，总是运用简单低效的反复尝试的办法找奶酪。嗅嗅可以用他那了不起的鼻子嗅出奶酪的大致方向，匆匆则跑在前面开路。而两个小矮人，哼哼和唧唧，则运用他们思考的能力，从过去的经验中学习。他们靠复杂的脑筋，搞出了一套复杂的寻找奶酪的方法。哼哼和唧唧的方法比他们的老鼠朋友要高效，因此他们走进死胡同和碰壁的情况要比小老鼠们少得多。他们也为此而时常沾沾自喜很是得意，甚至有些看不起低智商的老鼠朋友。然而有时候，人类复杂的头脑所带来的复杂感情也会战胜他们理性思维，使他们看问题的眼光变得黯淡起来。
但是不管怎样，这四个家伙－嗅嗅和匆匆，哼哼和唧唧，都以他们各自的方式不懈地追寻着他们想要得到的东西。最后，终于有一天，在某个走廊的尽头，在奶酪C站，他们都找到了自己想要的奶酪。从那以后，这四个家伙，小老鼠和小矮人，每天早上穿上他们的跑步装备后便毫不犹豫地直奔奶酪C站。不久，他们都建立了熟悉的路线，并形成了各自的生活习惯。
不久，哼哼和唧唧更理所当然地认定，他们在奶酪C站发现的奶酪就是“他们自己的”奶酪了。这里的奶酪库存是如此的丰富，于是他们决定把家搬到更靠近奶酪C站的地方，还在周围一带开展了他们的社交活动。这样的境况维持了相当长的一段时间。
逐渐地，哼哼和唧唧的自信开始膨胀起来。面对成功，他们开始变得妄自尊大。在这种安逸的生活中，他们丝毫没有察觉到正在发生的变化。
一天早上，当嗅嗅和匆匆到达奶酪C站时，发现这里已经没有奶酪了。对此，他们并不感到吃惊。因为他们早已察觉到，最近好像有一些奇异的事情正在奶酪C站里发生，因为这里的奶酪已经越来越小，并且一天比一天少了。他们对这种不可避免的情况早有心理准备，而且直觉地知道该怎么办。对老鼠来说，问题和答案都是一样的简单。奶酪C站的情况发生了变化，所以，他们也决定随之而变化。
同一天的晚些时候，哼哼和唧唧也像往常一样地来到奶酪C站，一路上哼着小曲。他们过去一直没有察觉到这里每天都在发生的细小变化，而想当然地以为他们的奶酪还在那里。面对新的情况，他们毫无准备。“怎么！竟然没有奶酪？”哼哼大叫道，然后他开始不停地大喊大叫，“没有奶酪？怎么可能没有奶酪？”好象他叫喊地声音足够大的话，就会有谁把奶酪送回来似的。
唧唧则站在那里，一个劲地摇头，不相信这里已经发生的变化。对此，他同样没有任何心理准备，他满以为在这里照旧可以找到奶酪。他长时间地站在那里，久久不能动弹，完全被这个意外给惊呆了。他们的行为并不可取，而且也于事无补，但我们总还是能够理解的。要知道找到奶酪并不是一件容易的事情。更何况，对这两个小矮人来说，奶酷绝不仅仅只是一样填饱肚子的东西，它意味着他们悠闲的生活、意味着他们的荣誉、意味着他们的社交关系以及更多重要的事情。
对他们来说，找到酪是获得幸福的惟一途径。根据不同的偏爱，他们对奶酪的意义有各自的看法。
对有些人而言，奶酪代表的是一种物质上的享受；而对另一些人来说，奶酪意味着健康的生活，或者是一种安宁富足的精神世界。
对唧唧来说，奶酪意味着安定，意味着某一天能够拥有一个可爱的家庭，生活在名人社区的一座舒适的别墅里。
对哼哼来说，拥有奶酪可以使他成为大人物，可以领导很多很多的人，而且可以在卡米伯特山项上拥有一座华丽的宫殿。
由于奶酪对他们实在太重要了，所以这两个小矮人花了很长时间试图决定该怎么办。但他们所能够想到的，只是在奶酪C站里寻找，看看奶酪是否真的不存在了。
奶酪对你越重要，你就越想抓住它。
当哼哼和唧唧还在争执着试图决定该怎么办的时候，嗅嗅和匆匆已经在很顺利地做他们的事情了。他们进入到了迷宫的更深处，走过一条又一条走廊，在每一个他们遇到的奶酪站里仔细寻找着奶酪。而与此同时，哼哼和唧唧仍然呆在奶酪C站，对他们目前的处境进行揣摩。他们正在忍受着失去了奶酪的痛苦，挫折感、饥饿感和由此而来的愤怒紧紧围绕着他们，折磨着他们，他们甚至为陷入眼前的困境而相互指责。
有时，唧唧会想象出嗅嗅和匆匆已经找到了奶酪并正在享用它们的情景。他忽然有一种冲动，想到迷宫中冒险去寻找新的奶酪。在迷宫中探险，找到新的奶酪并尽情享用，这一切该是多么的美好啊！想到这里，他觉得仿佛自己已经尝到了新鲜奶酪的美味。
正在寻找和享用新的奶酪，这样的情景在唧唧的头脑中越来越清晰。他觉得自己越来越想离开奶酪C站，出发去寻找新的奶酪。突然，他大声宣布道：“我们走吧！” “不！”哼哼很快做出了反应：“我喜欢这里。我只熟悉这里，这里很好很舒服。再说，“离开这里到外面去是很危险的。”听哼哼这么一说，失败的恐惧感又袭上了唧唧的心头，他的那点发现新奶酪的希望又逐渐消退了。就这样，这两个小矮人继续做着以前每天所做的事。他们仍然每天都去奶酪C站，发现还是找不到奶酪，然后怀着忧虑和挫败的心情回到家里。
由于焦虑和饥饿，这两个小矮人已经变得有些虚弱。唧唧已经开始厌倦等待，完全被动地等着状况自己发生好转。他开始明白，他们在奶酪C站等待的时间越长，情况只会变得越糟糕。 唧唧明白，他们正在失去自己的优势。终于，有一天，唧唧开始自己嘲笑起自己来了：“唧唧呀唧唧，看看你自己吧！你居然等到每天重复同样的错误，还总是奇怪、怀疑为什么情况还没有得到改善，还有什么比你这种做法更可笑的呢？这如果不是荒谬，就是滑稽。”
当哼哼看到他的朋友穿上运动服时，他说，“你不是真的要到迷宫中去吧？你为什么不留下来，和我一起在这里等，等着他们把奶酪送回来？”因为如果这么做，我们将永远不会得到那些奶酪，”唧唧大声说：“不会有人把奶酪送回来了，现在已经到了去寻找新奶酪的时候了，不要再想那些早已不存在的奶酪了！”
于是唧唧转身来对哼哼说：“哼哼，有时候，事情发生了改变，就再也变不回原来的样子了。我们现在遇到的情况就是这样。这就是生活！生活在变化，日子在住前走，我们也应随之改变，而不是在原地踟蹰不前。”
在唧唧踏上寻找新奶酪的过程中，唧唧拾起一块尖硬的小石头，在墙上写下一句恳切的话，留给哼哼去思考。
－如果你不改变，你就会被淘汰。
－如果你无所畏惧，你会怎样做呢？
－经常闻一闻你的奶酪，你就会知道，它什么时候开始变质。
－朝新的方向前进，你会发现新的奶酪。
－当你超越了自己的恐惧时，你就会感到轻松自在。
－在我发现奶酪之前，想像我正在享受奶酪，这会帮我找到新的奶酪。
－越早放弃旧的奶酪，你就会越早发现新的奶酪。
－在迷宫中搜寻，比停留在没有奶酪的地方更安全。
－陈旧的信念不会帮助你找到新的奶酪。
－当你发现你会找到新的奶酪并且能够享用它时，你就会改变你的路线。
－尽早注意细小的变化，这将有助于你适应即将来临的更大的变化。
最后，唧唧终于发现了新的堆积如山的奶酪。唧唧享受新奶酪的同时，也在反思自己学到了什么。他认识到，当他害怕变化的时候，他一直受困于对那已不存在的旧奶酪的幻想而无法自拨。那又是什么使他发生了改变呢？难道是害怕饿死的恐惧？想到这里，唧唧笑了，他心里明白，这种恐惧当然起过很大的作用。唧唧忽然发现，他已经学会自嘲了，而当人们学会自嘲，能够嘲笑自己的愚蠢和所做的错事时，他就在开始改变了。他甚至觉得，改变自己的最快方式，就是坦然嘲笑自己的愚笨??这样，你就能对过往云烟轻松释然，迅速行动起来，直面变化。
唧唧相信他从他的老鼠朋友嗅嗅和匆匆那里，学到了一些有用的东西。不畏惧改变，勇往直前。老鼠朋友们简单地对待生活，他们不会反复分析，也不会把事情搞得很复杂。当形势发生改变，奶酪被移走了的时候，他们会迅速随之改变，循着奶酪移动的方向而移动。唧唧告诉自己，要牢记这些体会。
他知道，自己完全可以通过总结和学习，掌握如何应对变化：
首先要更清醒地认识到，有时需要简单地看待问题，以及灵敏快速地行动。
你不必把事情过分复杂化，或者一味地让那些惊恐的念头使自己慌乱。
其次必须要善于发现一开始发生的那些细微的变化，以便你为即将来临的更大的变化做好准备。
他知道，他需要做出更快的调整。因为，如果不能及时调整自己，就可能永远找不到属于自己的奶酪。
还有一点必须承认，那就是阻止你发生改变的最大的制约因素就是你自己。只有自己发生了改变，事情才会开始好转。
最重要的是，新奶酪始终总是存在于某个地方，不管你是否已经意识到了它的存在。只有当你克服了自己的恐惧念头，并且勇于走出久已习惯的生活，去享受冒险带来的喜悦的时候，你才会得到新奶酪带给你的报偿和奖赏。
唧唧还认识到，有些畏惧是需要加以认真对待的，它会帮助你避开真正的危险。但绝大部分的恐惧都是不明智的，它们只会在你需要改变的时候，使你回避这种改变。
唧唧曾经那样地惧怕改变，他真的希望生活能够永远按照原有的样子继续，但现在他意识到，生活并不会遵从某个人的愿望发展。改变随时有可能降临，但积极地面对改变却会让你发现更好的奶酪，真的是塞翁失马，焉知非福。
唧唧已经看到了变化更好的一面。
这本书生动的阐述了“变是唯一的不变”这一生活真谛。或许每一个人看完的感受都不一样，但千万不要说这个道理我懂，如果那样就说明你依然惧怕改变自己。
如果你还没读过这本书，我建议你去买一本回来细细品尝。。。
富爸爸，穷爸爸》给我的启示
《富爸爸，穷爸爸》这本书是我的姐姐两、三年前买的。我没有问她读了没有，我是在偶然的情况下看到时，就拿来看看。没想到，这本书给了我很大的启示，尤其是在财务知识方面，转变了我对钱方面的看法。
读完这本《富爸爸，穷爸爸》，我的读后感是，富人之所以越来越富，是因为他们只会买入未来会带来收入的资产上；而穷人则是把钱买入没有收入性的负债上。让我们用简单的文字来为“资产”和“负债”做定义：
资产＝资产就是能把钱放进你口袋里的东西。
负债＝负债是把钱从你口袋里取走的东西。
这就是你所要知道的全部了。如果你想变富有，只须在一生中不断地买入资产就行了；
如果你想变穷或成为中产阶级，只须不断地买入负债。
我们多数人自从学校毕业出来社会工作后，为了使上下班方便、或看到朋友都买车了，自己也就想拥有一辆。有了汽车后，原本宽松的财务状况，就变得紧缩了！加上拥有汽车后，附加开销也多了，造成要储蓄的钱也变得少了！随着时间流逝，几年过后，随着收入的增加，他们就决定去买一栋自己的房子。一旦有了房子，他们就得缴税，然后他们买了新家俱、新电器等，去和新房子配套。最后，他们突然发觉已身陷抵押贷款和信用卡贷款的债务之中。他们落入了［老鼠赛跑］的陷阱。
对许多人来说，房子是他们的梦想和最大的投资，而且有自己的房子总比什么都没有强。
一、对于房子，我要指出大多数人一生都在为一栋他们并未真正拥有的房子而辛苦地工作。换句话说，大多数人每隔几年就买一栋新房子，每次都用一份新的三十年期的贷款偿还上一笔的贷款。
二、房子的价值并不总是上升的。
三、最大的损失是机会损失。如果你所有的钱都投放在房子上，你就不得不努力工作，因为你的现金正不断地从支出项流出，而不是流入资产项，这是典型的中产阶级现金流模式。正确的做法应该是怎样的呢？如果我们早点在资产项中多投些钱，以后几年就会过得轻松些。因为资产项中的投资会使资产不断增加，自动弥补支出。
而先投资买下一栋大房子的做法只不过是取得抵押贷款以支付不断攀升的开支，其结果不过是拆了东墙补西墙。总之，决定拥有很昂贵的房子，而不是早早地开始证券投资，将对一个人的财务生活在以下三个方面形成冲击：
a. 失去了用其他资产增值的时机。
b. 本可以用来投资的资本将用于支付房子的各种高额、长期开支。
c. 失去受教育机会。人们经常把他们的房子、储蓄和公积金计划列入他们的资产专案。因为他们无钱投资，所以也就不去投资，这就使他们无法获得投资经验，并永远不会成为投资界认可的［成熟投资者］。而最好的投资机会往往都是先给那些［成熟投资者］，再由他们转手给那些谨小慎微的人的。当然，在转手时他们已经拿走了绝大部分的利益。
这在在说明了过着［老鼠赛跑］式生活的人的经济状况。他们总是量入为出，根本没可能去投资。结果，他们的负债，譬如抵押贷款、信用卡贷款总是比他们的资产还多。
所以，这就是之前为什么我说过，二十二岁那时做了件很后悔的事，那就是买了辆汽车。你们不要误会，不是我们生活在这个世界上，一生都不能买汽车、买房子。这些都要买，我们只是把它押后，趁年轻时把所有的钱用来投资，让我们的钱为我们生钱，然后才用那些钱买汽车、房子等。
在这投资过程中，理财扮演着重要的角色。在我们的日常生活中，我们要量入为出，以便能拨出较多款项进行投资。越早就开始投资，你就能越早看到财务自主的好处！让我们一起向财务自由之路出发。。。。。
2007年12月28日星期五
失去的感受
昨天，是我创立这个博客网页以来，感觉最刻骨铭心的一天。为什么呢？因为我昨晚在处理博客管理时，一时大意，把整个博客给删除了！我会进入博客管理处是因为我前天终于拿到我的新区域名称www.ccchang.com，有一点技术问题有待解决，没想到一时的不小心，把一年多的心血给空气蒸发了！
在那一霎那，整个心都沉了下去，真的有点想哭的感觉。在那个时候，我试图想挽回失去的一切，一直在不断的尝试。经过一句钟后，我觉得这样下去不是办法，失去的始终是失去了，不要再往回看了，重新开始吧！我当时对自己这么说。。。
有了之前的经验，我相信这次重新建立资料库方面，速度会比过去一年多所发表的文章更多、更好！
这就好比财富的积累，资产是一点一滴累积起来的。那些懂得如何创造财富的人，就算有一天意外的失去了全部的财富，凭着过去创造财富的经验，他很快就能东山再起。
在这个重新再来的环结中，心里的素质的建立是很重要的一环。失去了一切，我们的心一定会觉得非常的颓丧。问题是，我们能否快速的从低点站起来。
所以，即然过去的我们无法再挽回，我们就不要把重心放在已发生的事，而是放在对的地方。这就好比我们看着一个小黑点，如果你把你的焦点集中在黑点上，你就会觉得那小黑点越来越大。没错，你所焦点的事物会扩大。如果你把焦点放在不好的事情上，情况不用说也知道会继续恶化下去！所以，当发生事情后，检讨怎样发生后，我们的焦点就要转向如何善后，避免重犯，而不是一直在谴责。
博客网页将关闭一些时候！
因为一时错手，把所有的张贴都删除掉了！
所以，这些时候我将整理我的所有连接。
至于以前所写的心得，就一去不复返了，真的很心痛下！毕竟是花了很多时间写的。
要“拿得起，放得下”，是我这次错手最大的领悟！
每个人都可以是百万富翁！
对有些人来说，拥有百万净资产，是遥不可及的梦想！百万元真的这么难达到吗？我不认为如此，我认为要拥有百万，绝对不是遥不可及的梦，而且不难，每个人都可以拥有它。百万不过是最基本财富指标，是通向更多百万的基石。
为什么我会写百万净资产，而不只是资产呢？净资产＝全部资产－全部负债。净资产才是标准的财富衡量表，这是因为如果单单以资产来计算一个人的财富，可能无法正确反映真实的情况。例如，有些人拥有很多房地产，如果以房地产的价值计算，他可能很有钱。不过，问题是，他的房地产可能是向银行贷款购买的，在扣除贷款额后，可能所剩无几了！
在资产成份里，可以是房地产、股票、基金、收藏品或古董、定存等！而我最喜欢的是股票了！虽然房地产很有保值作用，不过和股票比较起来，它的变现能力就逊色很多。再说，房产在大马这个地广人稀的国土上，不会有很大的回报率，只在特定地点有不俗的表现。所以，我把目标专注于挂牌公司的股票，作为我资产项目里重要的一员。不过，这不意味着房产或基金不会在未来成为我资产的一部分。
好了，言归正题，怎么我会说每个人都可以是百万富翁呢？看看以下的图表，你就会明白了！
不明白？？看回这边，我会跟你解释我到底是怎么列算出以下的数字的。
就算你现在的资产是零，不用感到气馁！只要你有恒心＋毅力，二十年后你就能拥有百万净资产。不过，不要以为为了要达到百万梦，就要牺牲你目前的生活素质。错、错、错，这百万梦绝对不会要你牺牲目前的生活素质，不过在未来，还可以提升你的生活素质呢！
从现在开始，每年只需存下区区3600令吉，或每个月300令吉，就能开始迈向百万净资产的第一步！这个数额每年要增加5％，这个巴仙比只是大概反映大马的通货膨胀率（实际通膨率可能更高）。在投资回酬总额那一栏，是每年投资加额＋20％的回酬。每年20％的回酬率，或许对大多数人来说，是一个很高的回酬率，不容易达到。对一个投资新手来说，这个回酬率可能有点难度，不过随着投资经验的积累，我相信你的投资回酬率将逐渐平稳。所以，在最初的几年，如果投资回酬总额的数额无法达到所要的，可通过增加储蓄来达到目标。这个百万梦就只需每月区区300令吉＋总额20％的投资回酬率，就可以达到。当然，如果你认为20年时间太长了，那大可以增加每月投资加额，因为初期的数额越多，后期的总额就越惊人！
你不理财，财不理你！学会理财投资是每个人应有的责任。唯有通过投资，你的未来生活才会得到保障，也是你给你伴侣、孩子、家人的一份最有意义的礼物！来吧，就从买第一张股票开始，学习投资的乐趣！
财务自由
财务自由是每个人一生中，都必需追求的人生目标。
想想你现在的情形，你是不是每天早上睡到自然醒？当然不是，你会为了一份不喜欢的工作（超过一半的人做的工作都不是自己喜欢的），逼不得已的起床，因为你知道，如果你不去上班，你就没钱去支付源源不断向你投怀送抱的帐单。
说了一大堆，你一定会问，要如何才能达到财务自由呢？首先，让我们来说说什么是财务自由吧！财务自由是指我们的财务已达到自供自足，你的所有开销都能获得解决，你的生活不必为了帐单而烦！财务自由这条路有很多方法可以做到，或是工作收入、或是投资收入。后者对我来说，是最佳的选择。为什么？原因很简单，一个是人赚钱，另一个是钱赚钱的方式，你认为那一个比较好呢？
不论你的收入是多少，少至一千以下，多至上万元，都不会是你累积财富的绊脚石。这些年来，我看过了很多的理财投资书籍，在当中也领悟了些许。收入多少不是财富累积的主要因素，而关键的是，你能从你的收入中，储下多少钱。
能储多少，则视乎你把你的生活水平定在那一个层次。越高的层次，你的生活支出就越多，相反的，层次较低，支出就会减少。记得，投资是要本钱的。不过，每每向很多人说关于投资时，一大堆借口就会脱口而出，什么钱不够用啦！吃都成问题，那有多余的钱投资等等！我可以老实告诉你，这些都是借口！
要有钱储下来，其实很简单，那就是选择你的生活水平层次。在累积财富的最初阶段（也可能是整个阶段），简单的生活模式，是你迈向财务自由的选择。简单的生活模式，并不意味着需要降低我们的生活素质才能做到。打个比方，如果你要买一辆汽车，我们没有必要买豪华的轿车，汽车不过是交通工具，只要能从一个地方到另一个地方就行了！
普通汽车没面子？呵呵。。面子才值多少钱，把它放在地上踩吧！生活无忧无虑才是真的，何苦打肿脸皮充胖子！
2007年12月27日星期四
锁定目标，迈步前进
这年头还可以白手起家吗？
如果你出身贫寒，身无分文，学历不高，你还有机会白手起家吗？
答案是：可以。
白手起家的例子，从以前到现在都是一样的存在，它不会因为时代的进步而减少，它也不会因为学识的水平提高而不见。
有一则白手起家的例子，深深的扣住我心弦，这是一位成功人士亲口告诉我的真实故事。
大约是二十多年前，在中国的农村有两个兄弟，心怀大志想要出人头地，所以就决定偷渡到香港发展，经过千辛万苦的努力他们终于如愿以偿。
到了香港，举目无亲，身无分文又没有学历，生活的贫困是到了极点。
但是，出人头地的决心却使他们奋斗下去。
他们知道，想要成功就得创业，绝不能够永远的帮人打工。
（所谓：工字不出头）
但是，创业需要有本钱。
这就是他们面对的第一个难关。
（想要成功就得克服这一关）
苦思良策，终于让他们想出一个方法，那就是：开源节流。
但是，三餐温饱都已经成了问题，要如何去存钱呢？
（成功的人就为它想办法，失败的人就用它为理由）
平凡人只能够想出平凡的方法。
在还没有成功之前每个人都是平凡人，所以他们想出的方法也只是平凡的一个，那就是：找份兼职来开源，省吃省用来节流。
（平凡的一招，每个人都懂）
晚上兼职，哪一份工的待遇最好呢？
亏他们想得到：倒垃圾，跟着垃圾车满街去收垃圾。
这份人人看了都恶心的工作，原来有最好的待遇。
（以他们的学历，这果然是最好的待遇了）
开源的方法想出来了，那么又该如何的节流呢？
亏他们想得到：吃白饭，尽量的吃白饭。
只为了填饱肚子而吃，白饭果然是最简单的了。
所以他们做到了：省吃。
倒垃圾的工作是在三更半夜，早上又得做工，所以睡眠是最大的问题。
为了尽量的争取时间睡觉，就干脆把睡觉当作消遣，唯一的消遣。
而且睡觉是不必花钱的，所以他们也做到了：省用。
当他告诉我开源节流的方法时，我还真担心他们的健康。
我简直不能相信有人可以为了达到致富的目标，做出如此疯狂的事情。
他们简直是豁出去了！
但是，他们毕竟做到了。
身兼两份工，又能够省吃省用，他们终于可以存钱了。
就是因为能够存钱，他们终于起步了……
（这点非常的重要）
是什么因素促使他们这样做呢？
信心，无比的信心。
他们相信，只要可以存到钱，就有本钱做生意，就可以赚钱，就可以成功。
而成功之道就是：锁定目标，迈步前进。
所以，他们一步一步的走，不管路途的遥远，只努力的迈步前进。
经商就是他们的目标。
他们已经看到了“结果”，所以就用尽方法克服“过程”。
当然，这种时候就算给他们看到美国自由女神铜块的垃圾，对他们也没有益处，因为那是超过他们的能力范围以外。
但是，其他比较小的机会，在他们范围里面的机会，他们还是会好好的把握。
结果，他们的机会出现了。
在日常的工作里，他们发觉到垃圾堆里常常都有大量的棉花。
在别人眼中，垃圾堆里出现棉花是等闲事，但是，在他们眼中这却是一个商机。
但是，这也只不过是一个很普通的商机。
把废物利用，本来就不是什么大不了的商机。
不过，对于他们而言，这已经足够了，因为他们的棉花生意就是从这里开始……
今天，他们已经是非常成功的商人，你说这会是偶然的事情吗？
(故隐其名)
好的故事要讲给孩子听
如果有重要的故事要讲给孩子听，我会选择在外面用餐的时刻。
这时候，三个孩子乖乖的坐在餐桌旁，就是我讲故事的最佳时机了。
这次我所要讲的故事就是TREX刚刚在佳礼所发表的其中一个故事：美国自由女神的废料。
（谢谢TREX！）
我是这样子的告诉孩子：
（我只取精华）
今天我有一则重要的故事要告诉你们，是关于“商业机会”的故事。
那是1974年发生在纽约的真实故事。
那一年，纽约的自由女神在装修，旧的铜块被换下来，变成了垃圾等待处理。
所以政府就公开让人家投标，可是几个月过了都没有人有兴趣。
理由是，那儿的环保分子很厉害，垃圾处理不当分分钟都会被诉，所以没有人想找麻烦。
那时候，刚好有个人在巴黎旅行，他听到了这个消息后就特意的飞去纽约看看，然后他就看到了商机……
别人看不到的东西却让他给看到了。
他即刻就签下了合约，把这些破铜烂铁的垃圾都买了下来。
然后，他就把这些破铜烂铁，制造成了小小的自由女神铜像，当作纪念品出售。
旧铜块制造出来的小铜像，肯定是比新铜块来的有纪念性，所以就可以卖更高的价钱，所以这点子替他赚了足足350万美元。
（故事就被我改成了这样的简短）
接下来，就到了讨论时刻……
太太就说，他肯定不是普通人，要不然他怎样把这些铜块制造成小铜像？
而且他又不是纽约人，那里知道运输垃圾的公司和制造铜像的工厂在那里？
女儿就笑着说：爸爸是要我们看那个“结果”不是那个“过程”。
不错，这就是我所要表达的东西。
整个故事的重点在于那个人能够看到“结果”。
记住，故事发生的地方是纽约，那里肯定人才济济，有钱人多，聪明人更多。
但是，却没有一个人看到了这商机。
也许他们就是顾虑了太多的“过程”，而忽略了“结果”。
那个人看到了旧铜块的纪念性，当然也就是看到了它的价值，所以就有了绝对的信心：这是包赚的生意！
“结果”他赚了足足的350万。
因为他已经看到了“结果”，所以才想办法克服“过程”。
这就是他成功的地方。
这故事令我想起，同样是在佳礼论坛读到的名句：
成功的人找办法，失败的人找理由。
再次谢谢TREX！
简单的道理
朋友问我要不要买辆名贵的二手车，他说车主要连车牌一起卖。
这车牌是单位数的，车主当年是用3万多元才标获这个号码。
一个车牌都要花这么大笔钱标下来，车主身份可想而知。
朋友告诉我车主当年的入息很好，每月都有好几万，所以买一个车牌3万多元算不了什么。
现在车主的入息已经大不如前了，所以就被迫把车牌连车一起卖，先解燃眉之急。
这使我想起一位高入息朋友的话，他说高入息者社会地位高，所以开支也比一般人来得大。
为了维持高水平的生活，就得有名贵汽车和高尚房屋来相配合，而这些东西都是非常的昂贵，就算月入数万元者也就得依赖贷款来购买。
而支付贷款的供期只是依靠未来钱！如果错误的高估自己赚未来钱的能力就会造成严重的伤害。
从云端跌入泥泞的滋味绝不好受。
可惜，意气风发的人是体会不到的。
事业成功的人往往会这样子的盘算：我月入万元，供辆汽车才两千元，难道还不算“量入为出”？
问题是，这“量入为出”的“入”是否能够持久？
意气风发时每个人都会高估自己的能力，只相信前面的路会越来越好走！那里会想象到天有不测风云？
当风暴来袭时才警觉，原来自己的准备功夫做得这么少！
入不敷出的人是无法储蓄的！
唯有降低生活水平才会有储蓄。
所以，懂得如何降低自己的生活水平是非常的重要！
月入10千者只要把生活水平维持如月入8千者，就可以每月储蓄2千。
月入5千者只要把生活水平维持如月入4千者，就可以每月储蓄1千。
最重要的是：尽量不要去提高自己的生活水平！尽量不要去追求太高的物质享受！
如此这样才能够增加储蓄。
那么，懂得储蓄是否就会有美好的将来？
有位朋友正在努力的储蓄，几乎每天都加班。
他太太也是上班族，所以两人的入息加起来也很可观了。
他告诉我，其实他们现在的入息已经可以使一家人舒服的过日子。
但是，想起将来孩子的教育费，算一算，只剩下短短的10年就要退休了，所以就得拼命的储蓄，为将来美好的日子努力，再努力。
超额的工作量，吃掉了所有的时间，使他失去思考“钱赚钱”的机会。
所以，他只知道如何运用“人赚钱”来累积财富，却从来都不敢去想如何运用“钱赚钱”。
退休前努力的工作，才能保障将来的好日子，这就是他的想法。
我当然相信他的“未来”是美好的。
但是我也相信他的“现在”是苦了点！
努力的工作只可以短短的几年，绝不可以做到退休！
人生绝不是为了工作！
累积财富真的需要靠“人赚钱”吗？
我当然不相信！
我只相信“钱赚钱”才是最快累积财富的方法。
开始的几年是“人赚钱”，过后就要靠“钱赚钱”了！
用“钱赚钱”我们才能够腾出时间来享受人生！
工作量少，轻轻松松，没有压力就是最美好的生活！
这一切都是要懂得“钱赚钱”才可以做得到的！
所以我常常跟朋友讲，只要不急着提高物质享受，就可以减少工作量，把时间用来享受美好的生活和思考如何“钱赚钱”。
只要懂得如何“钱赚钱”，我们的未来就是美好的了！
可惜，这简单的道理很少人能够明白。
简单的致富方法
致所有想致富的年轻人：
昨天晚上，我刚刚把这方法告诉一位年轻人。
(他要知道如何靠投资股票来致富。)
虽然网上的朋友们很多都已经知道了这方法，但是我还是认为值得再重复一次，因为我发觉还是有一些年轻的朋友想靠投机来致富。
靠投机来致富是很危险的事情，所以希望他们能够先读我这篇文章。
致富就像爬楼梯，是需要一步一步往上爬的。
我相信，只要有21年的时间，每个人都可以成为百万富翁，就算从零开始也可以。
方法如下：
首先我们要设定目标：
3年为一个梯级，然后一个梯级，一个梯级的往上爬就可达到目标了。
我认为百万的目标是这样达成的：
就从0开始：
第3年的目标是拥有16000令吉的资产。
第6年的目标是拥有 32000令吉的资产。
第9年的目标是拥有64000令吉的资产。
第12年的目标是拥有128000令吉的资产。
第15年的目标是拥有256000令吉的资产。
第18年的目标是拥有512000令吉的资产。
第21年的目标是拥有1024000令吉的资产。
(注：资产就是：股票的市价 ＋ 现金)
整个计划的重点就是：每3年增加一倍。
(也就是每3年开1番)
让我们来研究，这些目标是如何达成的：
第3年的目标：16000令吉的资产。
从0开始，要达到16000令吉的目标就得靠储蓄。
1个月储蓄450令吉，3年就是16200令吉了。
这个目标是很容易达到的，因为我们还没有包括投资的所得。
记住：储蓄的目的是为了买股票，不是存在银行赚取那微薄的4巴仙利息，因为股票是最容易“开番”的投资工具。
第6年的目标：32000令吉的资产。
靠第3年的资产16000令吉，再加上每个月储蓄450令吉，要储蓄另一个16000令吉还是一样的简单。
所以就算投资功夫不够理想，要达到这32000令吉的目标也是不成问题的。
(所以前面6年单单靠储蓄就可达到目标了！)
第9年的目标：64000令吉的资产。
同样的，单靠储蓄这3年期间就可累积16000令吉，所以投资部分只要能够赚16000令吉就可以了！
以32000令吉的资产开始，3年内要赚16000令吉，算一算1年只需赚15巴仙。
所以这还是简单的任务。
第12年的目标：128000令吉的资产。
经过9年的投资磨练，投资的功夫也应该到家了。
就算没有靠储蓄，1年只要赚26巴仙就可以达到目标了！
当然我们还是可以继续的储蓄。
从64000令吉开始：
64000增加26巴仙就变成80640
80640增加26巴仙就变成101606
101606增加26巴仙就变成128024令吉！
所以每年成长26巴仙，三年就可达到目标了！
第15年的目标：256000令吉的资产。
还是一样，只要1年赚26巴仙就可以了！
第18年的目标：512000令吉。
还是一样，只要1年赚26巴仙就可以了！
第21年的目标：1024000令吉。
还是一样，只要1年赚26巴仙就可以了！
重要事项：
每年的第一天就详细的记录起来所有的流动资产，那就是手上的股票和现金。
(现在是一月初，所以就是最好的时刻。)
如果是从零开始，那么就强迫自己每月储蓄450令吉。
储蓄到足够买股票的钱就要大胆的拿去投资。
(不要害怕失败，因为要从失败中吸取经验！)
设定目标，要求流动资产每年成长26巴仙。
每年的最后一天就要计算成绩，看看是否能够成长26巴仙。
(就根据我以上所设立的目标前进就可以了！)
不必刻意的去分别这成长的部分是如何得来，就算是靠储蓄来达到目标也可以。
最重要的是，储蓄的钱要投入股市投资。
(工作赚来的钱和投资赚来的钱都是一样的！ 它们都是我们的钱！)
有了目标就要努力的去学习如何投资股票。
(真正重要的部分！)
不要冒险去投机！
不要冒险去借贷！
要绝对相信投资股票是致富的捷径！
(信心不可动摇。)
致富其实很简单
这句话是我女儿告诉我的，她说我常常灌输人家这种思想，谈股票投资时如此，写理财文章也如此。
她今年才16岁就已经懂得了“需要”和“想要”，懂得了“开番的理论”，所以她也相信致富是件很简单的事情：只要有时间和耐心就可以了！
去年我所发表的文章：“人的需要不多，想要的却太多”，文中所提到的那位打假期工的女生就是她。
我的致富思想是建筑在股票投资上面的！
股票投资对很多人来说是件很危险的事情，尤其是经历了97年的金融大风暴后。
虽然我本身也在这场风暴中栽了个大跟斗，但是我只失去了金钱，没有失去信心。
我还是相信股票投资是致富的最佳途径！
股票能够令人致富是因为它最容易“开番”，而“开番”就是致富的根源！
1万到1000万只是10个番而已！
详解如下：从1万开始。
第1番 ＝ 2万
第2番 ＝ 4万
第3番 ＝ 8万
第4番 ＝ 16万
第5番 ＝ 32万
第6番 ＝ 64万
第7番 ＝ 128万
第8番 ＝ 256万
第9番 ＝ 512万
第10番 ＝ 1024万
所以致富的根源就在于“开番“的速度！
如果开1番需要用时3年，那么开10番就是30年了！
试想想1万到1000万只是30年而已，是快还是慢？
1元的股票变成2元就是开了1番。
买10张1元的股票就是1万元的投资了！
股票市场是不怕你钱多的，就算你有100万又如何？
买1000张1元的股票就是100万元的投资了！
这就是股票市场的可爱。
它提供了人们致富的最佳途径：不限“注”的“开番”机会！
当然买股票是要冒风险的。
但是世上有什么东西是没有风险的呢？
就算银行的定期存款也是有风险的。
什么风险？
不能致富的风险！
1万元的定期存款，如果利率是4巴仙就需要18年才可以变成2万。
18年才开1番，开5番就要90年了！
不要忘记，人生也只是一个90年而已！
况且1万的5番也只是32万，离百万还是那么的遥远！
除非我们不想成为千万，要不然千万不要把钱存在银行！
怪不得黄培源要讲：钱存在银行短期最安全，长期最危险。
没有机会致富当然是最危险了！
当然要通过股票投资来“开番”是要懂得一些技巧的。
我的文章大多数都是在谈这些技巧。
而这些技巧都是以“开番”为目标，因此都是讲究中长期的。
一般人都是注重短期的投资，所以可能发现我的方法并不适用。
当然，目标不同，所用的方法也就不同了。
我投资股票是为了致富，不是为了零用钱。
所以致富的方法和赚零用钱的方法是绝对不同的。
这就是投资。
回顾过去的一年。
去年11月我开始在这里发表文章。
当时我看好EON，而看淡TIME和BJGROUP。
那时是23/11/2000，综合指数709点。
EON的价钱是7.00令吉。
TIME的价钱是2.75令吉。
BJGROUP的价钱是0.38令吉。
今天股市已经过了动荡的一年。
今天8/11/2001，综合指数599点。
EON的价钱是8.10令吉。
TIME的价钱是1.51令吉。
BJGROUP的价钱是0.22令吉。
虽然股市在这一年里已经下跌了约15巴仙，但是我所看好的EON已经上升了16巴仙。
而所看坏的TIME跌了45巴仙，BJGROUP也跌了42巴仙。
对不起，我并不是在炫耀我的成绩，我只是要证明我的投资方法是正确的。
投资方法的正确才是信心的来源。
所以我有信心股票投资就是最佳的致富途径！
只要我们找到了致富的途径，我们只需要累积本钱就可以上路了！
怎样累积本钱呢？
很简单，通过储蓄就可以了。
因为我们累积投资股票的本钱并不需要很大，通常只是几千到几万令吉而已，所以我们只要培养“需要”和“想要”的思想就可以了。
(请参阅我过去的发表：“人的需要不多，想要的却太多”)
只要有点钱，然后应用正确的投资方法加上时间和耐心就可以致富了！
所以我女儿说 ：致富其实很简单。
先“理财”后“致富”
致富是大多数人追求的目标。
可惜只有少数人能够成功的致富，大多数人只能够平平凡凡的过一生。
这就是现实的生活。
成功致富的人都有个共同点，那就是他们懂得理财。
不懂得理财的人肯定不能够富有。
当然世上总有那些幸运的人，单单靠中彩来致富。
但是如果不懂得理财，到手的财富也会消失掉的。
有位中过大彩头奖的朋友就说过，他的2百万彩金在14年内就用完了！
他说的是事实。
幸亏他是个乐观的人，他接受这个命运。我却为他惋惜。
要守住财富当然需要懂得理财。
同样的，要成功致富也需要懂得理财！
妥善的安排开支，把储蓄下来的钱用来投资就是理财。
如果常常都是入不敷出，就是不懂得理财！
单单懂得把钱存在银行，也是不懂得理财！
控制自己的欲望，延迟奢侈的消费，先把钱用来投资，就是一种很好的理财方法。
不怕投资的风险，不受投机的引诱，就是良好的理财心态。
有了正确的理财方法和心态就具备了致富的条件！
先“理财”后“致富”就成为顺其自然的事情了。
致富要中庸，不要平庸
理财致富需要的是中庸之道：那就是采取不偏不倚，调和折中的态度来投资。
不要借贷，不要固执，随遇而安，就是中庸的投资方法。
中流砥柱，你变我不变，你慌我不慌。能做到这点就能保持平静的心境来面对复杂多变的投资环境。
古代社会把才德平凡的人称为中庸之才。这使到人们一听到中庸就想到平庸。
每个人都想出人头地，谁想成为平庸之辈？
其实理财致富不需要才德非凡，它只需要个平平凡凡的中庸态度就可以了。
不信？
看看那些百万，千万级的富翁们，他们难道个个都是才高八斗的饱学之仕？
才德平凡无所谓，最重要的是要有中庸的理财态度。
拼命的借贷，怕别人赚的比我们多。这种理财方法往往使人陷入债台高筑的困境。
一轮风暴来袭，为什么会有这么都人破产？
就是因为他们没有中庸的理财态度！
当然，中庸的理财方法只能令我们立于不败之地。
但是单单靠中庸是无法使人致富的。
理财致富要的是中庸，不是平庸。
什么是平庸？
在这里我要指的是投资的回酬。
平庸的投资回酬是不能令人致富的。
把钱存在银行赚取区区4巴仙的利息，美其名是中庸的理财态度。实际上却是平庸的投资回酬。
想要致富就不能接受平庸的回酬！
把一部分的钱存在银行虽然可以算是一种中庸的理财方式，但是这却要视情况而定。
如果是在一个高利率的投资环境就是一个正确的决定。
因为利率高，存在银行的钱回酬也高。
但是在现今的低息环境之下这却是平庸的理财方法。
为了保持中庸的理财方式而勉强采用平庸的理财工具是不明智的。
想要致富我们就要取得中庸和平庸的平衡点。
这点是最重要的！
那么在现今的投资环境下，怎样的理财方法才可算中庸呢？
不要借贷！不要借钱买股票！
能够克服自己的贪念，不借钱买股就是中庸的理财方法。
选股以业绩为依归。
不买亏钱的公司，就不是投机。
没有投机取巧就是中庸的理财方式！
鸡蛋和篮子
不可把全部的鸡蛋放在一个篮子里。这是专家常常告诉我们的金玉良言。
分散投资可以减低风险。同样的它也会减低我们的回酬。
减低了回酬开番的速度就会变慢。理所当然致富的时间就会拉长了。
怎样才算分散投资？为什么它会影响开番的速度？
举个例子：
资产的分配。一半的钱存在银行，另一半的钱投资股票。这就是分散投资。
这样的投资法可以减低股票投资的风险。但是同样的它也会使开番的速度减慢了。
例子：有20万令吉的资产：10万令吉的定期存款和10万令吉的股票。
因为定期存款是难以开番的。所以10万令吉的股票要增值两倍变成30万，总资产才会变成40万。也就是说在这种情况下，股票要增值两倍，总资产才会开1番。
如果是集中投资法，因为全部的钱都投入股票。所以只要股票增值一倍，总资产就会开了1番。
股票增值一倍容易？还是增值两倍容易？
这就是集中投资能够更快致富的理由。
那么是不是把钱全部投入股市就算集中投资呢？
未必。它还是有分别的。
买十种股票是分散投资法。买一种股票是集中投资法。
买十种股票的风险当然比买一种来得低。
就算有一只股停牌，还是有九只股安然无事。
有一利必有一弊。
就算有一只股暴涨一倍，而其他的九只文风不动。总资产也只是增加10巴仙而已。
如果是集中投资，只选一种。而所选的股刚好暴涨一倍，那么总资产就开了一番。
要求所选的十只股都开番当然比较难。单单要求一只股开番就比较容易。
就好像去赌场押大小。要连中十次当然困难。
如果只要求中一次那就容易。至少是接近50巴仙的机会。
买股不像赌博要靠运气。买股是可以靠算的。多算胜，少算不胜。
我们可以精挑细选，选到我们满意为止。
当然我们所选的股也只是我们自己认为是最好的。别人没有必要认同。
肯花时间去选股的人通常都是喜欢集中投资者。可能是因为所选的股是自己苦心研究所得，所以信心就强。有坚决的信心才可以集中投资。
喜欢听别人意见买股的人通常都是分散投资者。可能因为意见是别人给的，所以自己信心不够。信心不够的最好选择就是分散投资。
要分散投资是件容易的事情吗？
就好像我的一位朋友所说的：“我很想分散投资，所以就选了10只股。我强迫自己把资金分10次投资，每次只投资10%的资金。
第一次我选了A股，因为我认为它是10只股当中最好的一只。
第二次选股时我左思右想还是认为A股最好，所以还是把资金用来买A股。
第三次也是一样，还是选了A股。”
所以到最后他就变成了一位集中投资者。全部的资金集中买进一只股。
为什么会这样？
因为他对那只股信心太大了！没有理由不买自己认为最好的东西而去买第二好的吧！
把鸡蛋全部放在一篮子里。好好的看住那个篮子！
这是很多成功致富者所用的方法。
现代的聚宝盆
股票市场就是现代的聚宝盆。
如果你想要你的身家开一番，也就是增加一倍，最快的方法就是投进股市！
只要你敢把全部的身家去买股票，而股票的价格上涨一倍你的身家当然也就跟着涨了一倍。就这样简单！
股票市场是不怕你的身家厚的。它不怕你钱多，只怕你不买！
大马政府也鼓励我们买股票，所以股票赚来的钱是免税的！
只要你有本事，股票市场就是你的聚宝盆。
这个聚宝盆的主要功能就是开番。开一番的时间要多久却是因人而异的。
有的人说他需要十年才能开一番。有的人说他只需要一个月就能开一番。
我苦练了17年也只能三年才开一番。天资有限，也只好认命了。
人的寿命有限，就以80岁为标准。前面20年用来求学，能够用来开番的时间就只剩下60年而已。
如果10年开一番，一辈子就能开6番！
如果6年开一番，一辈子就能开10番！
如果3年开一番，一辈子就能开20番！
那么人的一生要开多少番才足够呢？这也因人而异。
就以1000万为目标吧！
用1万开始，只要10番就是1000万了！
用32万开始，只要5番就是1000万了！
如果你觉得你还有30年的时间可以开番，你就不要太贪心，就定下10番为目标吧！三年开一番轻松轻松的过日子。不需要太大的本钱，只要1万就够了！
1万开10番就是千万了！
如果你觉得30年太久了，你只想用15年的时间来开番，那么就把目标定低一点，不要千万，只求百万。然后定下5番的目标，三年开一番轻松轻松的过日子。不过本钱就要大一点，你需要大约3万做本钱！
3.2万开5番就是百万了！
懂得开番就能够致富，发达就是这样简单！
当然如果没有股票市场这个聚宝盆，我们是无法开番的！
辛勤工作，终生储蓄，就能致富？
每个专家都劝告我们要辛勤工作，努力储蓄。然后把钱存下来：
一部分收在银行做定存，
一部分用来买保险，
一部分投资在信托基金，
一部分投资房地产，
一部分投资蓝筹股。
要我们懂得如何控制开销……
要我们懂得如何分散风险……
要我们如何规划未来……
总括一句话：专家认为我们只要辛勤的工作，努力的储蓄我们就可以致富了！
事实真的是这样吗？
当然这样子的储蓄法，久而久之我们一定能够累积一笔钱。
我们只要储蓄的越多我们致富的机会就越大！
但是我们要努力的去工作，赚了钱才可以储蓄呀！
这样子的赚钱法是：“人赚钱”。“人赚钱”绝对不是致富的好方法！
加班，加班，再加班。这样子的“人赚钱”会是致富的好方法吗？
要致富我们一定要懂得如何利用“钱赚钱”。
用钱赚钱我们就会越有钱。用钱帮我们赚钱我们才会有闲。这样子我们才能够有钱又有闲！
懂得“开番”就是懂得“钱赚钱”。
专家的话只说对了一半。
要致富我们当然需要储蓄。但是储蓄只需要暂时，不需要太久。
世界上有这么多美好的东西等着我们，我们那里可以终生的储蓄！让这些好东西白白的从我们身边走过！
所以我认为储蓄只需要暂时！最好不要超过5年。
举个例子：每个月存500元，2年就超过1万元了！这还不包括利息！
我们不需要等到有了1万元才开始投资！
我们可以存几百元就开始投资几百元。
我们用5年的时间储蓄是因为开始阶段我们的开番本领肯定不理想。1万不能变2万，就得靠储蓄补到它足！
所以储蓄的目的是帮助我们可以顺利开番。
等到我们的钱可以自己开番了我们当然就不需要再储蓄了！这就是先苦后甜！
我本身只用5年的时间储蓄，认真的储蓄。过后我就不再储蓄了！因为我的钱已经可以开番了，储蓄就变成多余了！
开一番就要增加一倍了，储蓄还有什么意义？
例如：10万开一番就变成20万，等于赚了10万。如果是三年开一番，那就是三年赚10万或一年赚3.3万！
如此这般的赚法，越赚就越多。每年再储蓄1万已经变成没有意思了！何必这样辛苦去储蓄！
结论：
人一定要有发达的欲望。
发达需要靠投资。
投资需要靠资本。
资本是靠储蓄而来。
人要节俭才会有储蓄。
有发达的欲望节俭才能够成功！
节俭的目的是为了发达！
这就是先苦后甜。
“早开窍”和“迟开窍”
想要发达我们一定要知道时间的重要！
假设有“早开窍”和“迟开窍”两位年青人。
“早开窍”在他25岁时就开始投资1万元，过后他就没有再储蓄做投资了。
如果他的投资能够每年成长26%，也就是每3年开一番。30年后也就是55岁那年他就可以成为千万富翁了！
(1万到1000万只是10个番)
“迟开窍”到了35岁那年才发现投资的重要。所以他决定从35岁开始每年储蓄2万元做投资，为期20年，直到55岁为止。
如果他的投资也能够每年成长26%，到了55岁那年他的身家也只是775万，还不能成为千万富翁！
详解如下：
“早开窍”因为有30年的时间来开番，所以只需要1万元做本钱就可以达到千万的目标。
“迟开窍”因为只用20年的时间来开番，所以就算用40万的本钱来开番也只能达到775万而已。
(每年2万 X 20年 ＝ 40万)
从以上的例子可以看出时间对致富的重要。
如果只是把钱存在银行谁比较富有？
当然是“迟开窍”比较富有。就算不计银行利息，20年的时间他都已经存了40万元。
反观“早开窍”，因为银行的利息只有区区的5%，用这个巴仙率来开番，需要大约15年的时间才可开一番。用30年的时间也只能开2番而已。1万元开两番只能变成4万元而已！
所以开番本领越强的人，时间对他越重要。
我们只要开番的本领强，本钱的多寡就不重要了！
如果今天你还有存钱在银行就姑且相信我一次吧！不需要太大的本钱，只拿出1万元。大胆的投资！
可能将来你也是个千万富翁！
利用“开番”来致富
如果你能够领悟开番的奥妙，致富就变成简单的事情了！
试想想1万到1000万只需要10个番。
第1番：2万
第2番：4万
第3番：8万
第4番：16万
第5番：32万
第6番：64万
第7番：128万
第8番：256万
第9番：512万
第10番：1024万
我们只需要用1万令吉做本钱就可以做千万富翁的梦了！
要多久的时间呢？
就只是10个番的时间！
如果3年1个番，就是30年。
如果你觉得30年太久了，还有其他的方法。
那就是：把目标放低一点，不要千万只求百万。
然后再勤奋工作，增加筹码。
例如：用6.3万为本钱。
6.3万只是一辆WAJA的价钱。
6.3万到100万只是4个番而已。
第1番：12.6万
第2番：25.2万
第3番：50.4万
第4番：100.8万
要怎样开4个番呢？要多久的时间？
当然只有靠股票投资了！
如果3年开1番，4番就是12年而已！
如果3年开2番，4番就是6年而已！
如果一个回合能够赚2番，两个回合就能够赚4番了！
这一回合我选定两只股来投资：那就是EON和DRB－HICOM。
我相信它们能够给我赚2至3番！目标2年。
因为现在是难得一见的大熊市，从大熊转为牛通常是一至二年的时间。
下一回就只需要赚1至2番就可以达到4番的目标了！
下一回合的时间大约是3年。
你看我讲的是不是很轻松，只要6.3万的本钱，5年内就可成为百万富翁了！
6.3万才只是一辆WAJA的价钱吧了！
为什么我这样有信心？
因为我知道怎样预测未来。我是用本益比来预测未来的。
我曾经多次应用这方法来预测股价，可靠性很强，所以我很有信心！
根据过去15年的记录，在马来西亚股市的平均本益比是24倍。这包括了牛市和熊市。
大牛市通常超过30倍。
大熊市通常低过20倍。
注：今天市场的平均本益比只有13倍。
开番的理论
我说26%的成长率最神奇。因为只需要三年的时间，我们的投资就可增加一倍，也就是开了一个番！
举个例子：1000令吉的投资，每年成长26%。
第一年：1000 ＋ 260 ＝ 1260
第二年：1260 ＋ 328 ＝ 1588
第三年：1588 ＋ 412 ＝ 2000
这就是利上加利，复利的奥妙！
所以只需要3年，1000就可变成2000。开了一个番！
“番”这名词是源自我们中国人的麻将。懂得玩麻将的人都知道什么是“番”。
“番”的本意就是翻一番，也就是增加一倍的意思。
现在我把“番”这名词用在投资上。
所以：“开了一个番”就是“增加了一倍”的意思。
相传中国古代的聚宝盆就有“开番的本领”。
我们只要把一个元宝放进去，第二天元宝就会变成两个。开了一个番！
如果我们把四个元宝放进去，第二天元宝就会变成八个。也是开了一个番！
不要小看这个“开番的理论”它比26巴仙的成长率还要神奇！
“开了一个番”就是“增加了一倍”。但是开了十个番绝对不是增加了十倍！
让我玩个游戏：
就用传说中的聚宝盆吧！
第一题：（选择题）
聚宝盆一天能够开一个番，所以十天就是10个番。
现在我们把一元的钞票放进去，十天后才拿出来，它会变成多少？
答案：(A)10元，(B)100元，(C)1000元
第二题：（选择题）
聚宝盆一天能够开一个番，所以20天就是20个番。
现在我们把一元的钞票放进去，20天后才拿出来，它会变成多少？
答案：(A)1万元，(B)10万元，(C)100万元
如果你一看你就知道答案，那么你肯定已经是个理财高手。你深懂开番的奥妙。佩服！佩服！
其实这开番的理论是很重要的，想要致富一定要领悟它的奥妙，所以我不厌其烦一再的重复这两题。希望大家花点时间思考思考。
我跟女儿讲：不管你的数学有多好，单单会算是不行的，我要你真正的领悟它的奥妙！
所以我常常跟女儿玩开番的游戏。我们曾经一齐去量白米的重量，目的只是想算出BILL GATES在他书本上所题出的游戏，一个没有给我们答案的游戏。
BILL GATES讲的大略是如此：一粒白米需要开多少个番才能跟地球一样重？
我们也曾经一齐去算，一张钞票要开多少个番它的厚度才会到达月球。
这题目是麦青远在它的书本上提过的。
可能你会觉得我很无聊，这种东西都去算，而且还鼓励孩子去算！
孩子的时间是用来读书的！不是用来玩这种无聊的游戏！
但是请想一想，为什么BILL GATES在它的书本里都要提出这游戏。
因为他知道复利的重要！
复利就是开番！
想要致富我们一定要懂得开番！
所以开番的理论是最重要的！
比读书还要重要！
神奇的26％
如果今天你投资1.00令吉买进一只股，明年的今天它的价钱变成1.26令吉，你会满意吗？
如果你是个投机者，你可能不会满意。
你会想：
一年的时间？太慢了！如果是一个月还差不多！
如果你是个投资者，你应该满意了。
你会想：
一年赚26巴仙？太好了！希望每年都能够如此！
我的投资目标就是每年平均赚26巴仙。
为什么是26巴仙？
因为我发觉到这26%实在是太神奇了！
如果一年成长26巴仙，今天的1万令吉：
三年后就变成了2万令吉！十年后就变成了10万令吉！
换句话说：十年就加一个零！
十年加一个零，二十年就要加两个零。
今天的1万令吉，再加两个零就是100万了！
所以只要每年赚取26%，1万令吉的投资，经过20年就能够变成100万了！
而且这1万令吉的投资只是一次过，不是每年都加注！
这就是复利的奥妙！
详解如下：
当然在实战的股票市场上，我们不能一帆风顺的每年都赚26巴仙。
但是根据我本身的实战经验，平均每年26巴仙是不难的。至少我已经做到了！
过去如此。希望将来也是如此。
在一个大牛市里一年赚取300%是等闲事！只要我们有那个胆量！不怕赢！
举个例子：
1.00令吉的股票变成4.00令吉就是赚了300%。
买进1.00令吉的股票直到4.00令吉才卖出，需要的是胆量，不怕赢的胆量！
实战中很多人都不能等这样久，能忍到2.00令吉已经是少见的了！他们没有胆量，赢都怕！
在一个大熊市里，一年亏掉75%也是等闲事！只要我们有那个胆量！不怕输！
举个例子：
4.00令吉的股票变成1.00令吉就是亏了75%。
买进4.00令吉的股票直到1.00令吉才卖出，需要的是胆量，不怕输的胆量！
实战中很多人都能够忍这样久，能忍痛在2.00令吉卖出者是少之又少！他们有胆量，输都不怕！
股市投资就要接受惊涛骇浪，给你赢了300%，再给你输个75%，你还是原地跑步。
所以我们一定要懂得何时是大牛市，何时是大熊市。
大牛市买进，大熊市卖出才有可能亏75%。
大熊市买进，大牛市卖出才有可能赚300%。
那么现在是什么市？
当然是大熊市！
所以现在就是最佳的投资时刻，想要赢个300%就要选对股！
不会选股也是徒然！
那么要买什么股呢？
7.00令吉的EON变成28.00令吉就是300%！
1.00令吉的DRB－HICOM变成4.00令吉也是300%！
相信我！现在就是最佳的投资时刻，想要每年赚平均的26巴仙，就拿出勇气来！
让我们先把握机会，先赚个300%。
当然，我们的目标还是每年平均26巴仙！
神奇的26巴仙！
用20年的时间把1万变100万！
怎样才算“钱赚钱”？
“钱赚钱”就是通过投资来赚钱。
投资的先决条件是本钱，投资的最终目的是赚钱，用来衡量投资所得的巴仙率就是回酬。
投资主要有三种：
1) 投资做生意。凡事亲力亲为，除了“钱赚钱”，也有“人赚钱”，老板向自己的公司所领取的工资是属于“人赚钱”，而公司扣除一切开销后的所得是属于“钱赚钱”。
2) 投资房地产。可以收租，也可自用，最重要的是可以增值。
3) 投资股票。
以上三种投资法，最适合打工一族的是股票，因为它不像房地产，需要动用较大的资金，投资买股票只要区区几百元就可以开始，而且很轻易的就可买进和卖出，手续简便。
投资讲究的是回酬，回酬越高越好，股票价格的波动很大，投资的风险很高，相对的，它的回酬也高。打工仔想致富，却非靠它不可。本文要研究的就是如何投资股票。
理想的回酬目标，三年开一番。
投资股票首先要定下一个回酬目标，然后全力以赴。最理想的回酬目标是每年26%，为期三年，也就是说把目标定在每三年开一番。所以，在买进每一个股项之前，就要有信心它能在三年之内增值一倍。如果没有信心，就要按兵不动，另等良机。
过去二十年来，马来西亚的股市是以三年一个循环的规律上下波动，最明显的是，它从一个高峰到另一个高峰的时间通常是三年左右，牛市与熊市就夹在其中，把目标定为三年就可经历最少一次牛市。在一个牛市里，有些股票可以在短短的几个月内就增值不止一倍。所以我们把目标定在三年开一番的可能性是很高的。投资不是投机，投机者是想在几天内就赚它一个番，那是不实际的。
还有一个重要的因素我们要把目标定在三年，那就是避免投机。举个例子：如果我们选到一只股票，我们很有信心它能在几个月内增值一倍，可是如果要我们收三年，我们又不敢，那么可以肯定的是，那已经不是投资而是投机的心态了。
我们抱着要收最少三年的心态买进就是投资，买进后，如果它在短短的几个月内就升到我们的目标，我们当然可以卖出，同样是获利，这算投资，不算投机。
投资与投机的分别就在以买进时的心理准备，长期属于投资，短期属于投机。切记不可颠倒，如果抱着短期投机的心态买进，套牢了以后才改变心态作为长期投资，注定是失败的策略。投资需要作功课，投机往往只靠一个贴士就可以了。一分努力一分代价，投资股票也不例外。
把目标定为三年还有一个好处，如果我们选到一只好股票后，却发现到市况疯狂，牛市也已经进入了一段长时间，可是我们也跟群众一样，相信股市在一年内还有作为，但是却没有信心它能在接下来的三年内继续的攀高，那么我们就要警戒了，牛市可能已经要到尽头了，那一年的利润博不博得过，就得好好的盘算。这种时候，通常很难有信心在赚它一个番，如果只有开半番的信心，最好还是按兵不动 。(举个例子：2元的股票变成3元就是开了半番)
在熊市里，通常我们可以比较容易遇到好的股票，这个时候通常也是心理上最难买进的时候，不是没有人要卖，而是我们不敢买，因为怕买进后股市在往下跌。如果我们把目标定为三年，不要怕短期的亏损，三年内要开一番是容易的。在熊市闷局里作投资时，我们不妨把野心放大点，找那些有机会开两番的股票。(举个例子：2元的股票变成8元就是开了两番;2变4是一番,4变8也是一番)
如果我们无法确定股市是处在牛市或者是熊市中，只要我们找到好股，我们就要大胆的投资，不要再等良机。
再举个例子：在买进一只1元的股票之前，先要详细的研究，要有十足的信心它能在三年期间升上2元才可买进。第一年的目标价位是1.26元，第二年是1.59元，第三年才是2.00元(每年增值26%)。买进后就要耐心的等待，不要轻易卖出，除非有突发的事情影响到它的前景，使到我们先前的研究出错，意期的价位不能实现，则另当别论。如果买进后一年，我们有幸赚了半番，而刚好我们又找到另外一只更好，更有机会开番的股票，我们可以先赚半番再重新来过，股票投资首重灵活，不必一定要死守三年。
想要发达就不要怕大的数目
在计算大的数目时，中国人用万为单位，西方人用千为单位。我们从小接受西方的教育制度，习惯了用千为单位，在应用中文时遇到以万为单位的大数目往往会发生困扰。
举个例子：今天报章有报道说，菲总统的银行户口有2亿令吉的存款。请问2亿是多少呢？
以万为单位，那就是2万个1万或2万万。
如果以千为单位，2亿就是200个million或200个百万。
百万的英文名称就是million。
那么1 million又是多少呢？那就是1000个1000。
那么1 billion又是多少呢？那就是1000个million。
再举个例子：中国的人口是12亿，请问12亿是多少呢？
以万为单位，那就是12万个1万或12万万。
以千为单位，12亿就是1200个million或1200个百万。
1200个million就是1.2 billion。所以12亿就是1.2 billion。
我鼓励大家用千为单位，因为这是国际的算法，长长的数目以千为单位，每隔三个零，就有个逗号(，)很是方便。而且我们每个人对million都不会感到陌生，在计算大数目时million是最常用的名词。
1 thousand = 1,000
1 million = 1,000,000
1 billion = 1,000,000,000
1 trillion = 1,000,000,000,000
如果读到这里你还不觉枯燥，恭喜你，你已经具备了致富的条件，或许您已经是个富翁了。
想要发达就不要怕大的数目。你要先喜欢大的数目，大的数目才会来找你。你要先喜欢人家，人家才会喜欢你。
如果你不喜欢理财，你就不会来理财版，你也就不会读到我这篇枯燥的文章。
如果你不怕大的数目，你已经成功了一半，你要喜欢计算大的数目你才可以真正的成功。
你会上网，你就会用电脑。用Window Excel计算大的数目，简直是太容易了。
就让我们用电脑帮忙计算，来玩玩一个游戏，计算大数目的游戏。游戏分两个部份，第一题很简单，只要不怕大数目就可以。第二题相当的困难，需要有浓厚兴趣致富的人才算得出。可是不要紧，因为是选择题，只要答对就可以了。能够答对的人不是已经富有，就是将来肯定富有。
第一题： 一张一令吉钞票的长度是121mm，月亮离开地球384,400km，请问要多少张的钞票连接起来才可以到达月亮？
第二题：一张一令吉钞票的厚度是0.1mm，月亮离开地球384,400km，如果云顶允许我们用现钞做赌注，而且不限注。我们用一令吉钞票开始，只押大小，把每次赢来的钞票都做为赌注。我们要连赢多少次钞票的厚度才可到达月亮？(这题是选择题)
A - 42次
B - 420次
C - 4200次
这两题我都有详细的答案，如果算不出你们可以跟我要答案。
人生的目标：每天都是星期天
看看窗外的小鸟，每天自由自在的飞来飞去。再看看家里的小猫，躺在地毯上，安祥的睡午觉，它们都不需要工作，却也能一代一代的生活下去。
为什么我们要勤奋的工作？
到底是什么人规定每个人都要工作？
为什么我们一年只能有两个星期的年假？
为什么我们一个星期只能有一个星期日？
为什么我们不能像小猫，小鸟一样每天都是假期？
理由很简单，因为我们不是千万富翁，我们没有雄厚的经济能力。
如果我们是个千万富翁，通过钱赚钱，我们每年都可轻易的赚它个百万，或者半个百万，那时我们的每一天都可以变成星期天。
如果你觉得你已经勤奋的工作，也已经努力的节俭，而还有供不完的债务，每天还在焦急的等着发薪的日子，你就应该醒悟，你已经被困在经济的囚牢里。
你应该有所改变，以求冲出这个困境，重新追求自由的经济生活，也就是像千万富翁般的生活。
不要灰心，千万富翁并不是从外太空来的，他们也不是高智商的天才，也不需要是才高八斗的博士，他们之中很多都是像我们一样只是个出生平凡的普通人。
他们能够成为千万富翁，只是因为他们懂得如何累积财富，如何用钱来赚钱而已。
他们之中很多都是很乐意告诉我们，他们是如何致富的，因为他们知道这世上的钱是赚不完的。
人到无求品自高，成功人仕是不怕人家知道他是出身贫寒的。
只要我们有诚意，虚心的去请教，他们肯定会指导我们的。
问题是我们都有自卑感，不敢去请教他们，我们也有先入为主的想法以为他们只是运气好，时机好而已。
有很多成功赚了大钱的人仕著书立说，目的并不是为了赚钱，只是为了满足他们的成就感吧了。
所以我们有很多机会可以学到他们的本领，加入他们的行列，成为一个富翁。
我当然知道，因为我是过来人。我也知道每天都是星期天的滋味，所以我要坐在这里消磨我的时间，学学汉语打字。
天下的父母都是一样的：所以孩子平凡
万般皆下品，唯有读书高。现代的父母都深知教育对孩子的重要，所以在策划家庭理财时都把孩子的教育列为重点，再穷也不可穷教育，谁不想自己的孩子将来出人头地，这可是天下父母的心声。
但是可有人认真的想过，有高深的教育就能确保孩子将来一定成功？
在现实的社会里，平凡的人多，成功的人少。
因为今天这个向“钱”看的社会是用金钱来衡量一个人的成就，钱少就是失败，也就是平凡，钱多才能算是成功人仕。
刚刚踏入社会的大学生都知道，赚钱比读书还要难，大学的文凭只是一个入门砖，只能确保你取得一个比较好的工资。
如何赚大钱，如何发达却要靠自己重新摸索。
这种情况能够产生，就是因为天下的父母都是一样的：只注重孩子的学业，不注重提高本身的经济，也从不跟孩子讲金钱，所以父母平凡，孩子也平凡。
这就是所谓的：龙生龙，凤生凤，老鼠生儿会打洞。
父母赚钱辛苦，成功无望，就把希望放在孩子身上，结果，每个父母都是使用相同的一招，那就是通过教育提高孩子将来赚钱的本领。
但是，这只是一个“人赚钱”的本领，跟父母本身的“人赚钱”本领没有分别。
所以孩子也跟父母一样觉得赚钱辛苦。
用“人”来赚钱当然辛苦，而且也慢，人要发达是靠“钱赚钱”不是靠“人赚钱”。
这个概念是从小就要灌输给孩子的，不能怕跟孩子讲“钱”，“金钱”的教育是越早越好。
美国股神 WARREN BUFFETT 十一岁就懂得买股票，二十岁时身家才两万元，一生从不跟人家打工，他住在美国一个小镇，年青时常在住家主办讲座会，告诉人家如何投资股票，如何钱赚钱。
今年七十岁，身家已超过四百亿美元，是一个单单通过股票致富的超级富豪。
他能够成功是因为他从小就对“钱赚钱”有兴趣，人家童年是看漫画，他已经开始看投资的书籍了。
他是如何教育他的孩子呢？他的孩子们说，他们从小所收到的圣旦礼物就是股票。
这就是他所注重的教育：投资股票，用钱来赚钱。
人要发达是靠钱赚钱，不是靠人赚钱
世俗人眼中的成功＝有钱
在学校比分数，在社会比金钱，现今的社会是用金钱来衡量一个人的成功与否。
如果你才高八斗，拥有一个博士的衔头，身家却不到百万，你不算成功。
但是，如果你只是中学毕业，却拥有千万的身家，没有人敢说你不成功。
教育的水平与财富的多寡是没有关系的，但是一般上，教育水平高的人，所领取的薪酬会比教育水平低的人来得高却是不争的实事。
可惜，薪酬的高低与财富的多寡是没有关系的。
一个人的教育水平高，他的薪酬就会高，也就是说他赚钱的本领高，这就是所谓的“人赚钱”本领。
但是财富的多寡是取决以“钱赚钱”的本领，跟“人赚钱”的本领是没有关系的。人要发达是靠钱赚钱，不是靠人赚钱。
很多人都有这样错误的观点：我这样少钱，怎样用钱来赚钱？
好，让我们来举个例子，如果今天你的身家是一百万，你要多久才能成为千万富翁？
如果你的答案是十年，恭喜你，你已经懂得钱赚钱的本领，因为你不可能是用人赚钱的本领在十年内赚到九百万。
如果你的答案是，你这一辈子无法赚到九百万而成为千万富翁，那么你就是一个只懂得“人赚钱”的平凡人。
话在说回头，如果你懂得钱赚钱的本领，能在十年内把百万变千万，那么同样的你也能把十万变百万，或一万变十万。
以此类推，从一万变千万，也只需要短短的三十年。所以说，你不需要太多的钱，只要你懂得钱赚钱的本领。
每个人都说要成为百万富翁很难，但是假如你问一个白手起家的千万富翁，如果要他们从零开始，要他们去赚第一个百万，他们会觉得不难，理由很简单，因为他们已经有了钱赚钱的本领，只要他们先用人赚钱的方法去赚几千元做为本钱就可以了。
每晚都睡五星级的套房
是谁有这样大的气派，每晚都睡五星级的套房？非也，这只是那些正在盖自己洋楼的人的心声。
有机会建自己的洋楼是天大的喜事，每个建洋楼的人都会想把主人房建得像五星级酒店的套房，然后自己就可以每晚入住免费的套房。哇！这才像人生，这才对得起自己。
真正的有钱人，本来就应该这样子照顾自己。问题是，有多少人已经达到这个资格？如果月入万元算够资格吗？然我们算算看：
一间独立式洋楼起码都要50万，加上可以看的装修，80万是等闲事。如果向银行贷款40万，供期20年，每个月都要3300令吉。再加上……
等一等，能够月入万元的人那里是等闲之辈，他们一定可以向公司申请贷款，利息只是银行的一半，也就是区区的四巴仙而已。
你知道为什么那些月入万元的高级打工皇帝会忠心耿耿的为公司服务吗？
因为他们已经欠下了卖身契，向公司借了房屋贷款。职位越高可借的款额越高，利息通常只是银行的一半，借得少就等于自己笨，所以很多人都是谷到尽，能借多少就借多少。
那么借40万就可以少供一半吗？算一算，也是要供2500令吉。加上水电，电话费，女佣，3500令吉已经不见了。
能够住洋楼驾的车就不可太随便，就用一辆最便宜的马赛地吧。24万令吉一辆只是入门，还6万，借18万，供7年，每个月3000令吉吧了。加上汽油，过路费500令吉，又是一个3500令吉。幸亏上班不用还停车费。
两个3500令吉就是7000令吉了，一位每月工资10000令吉的打工皇帝，扣除了公积金和所得税，能领到的钱也只是7000令吉左右而已。
原来这种享受不属于月入万元的家庭。那么有多少人可以月入万元呢？
对于那些刚从大学毕业，月薪2000令吉的年青人，月入万元可能就是他们终身拼搏的目标。
他们努力的工作，工余时间又努力自修，苦读MBA，一直找机会换工，就是希望有朝一日也可晋身月入万元之列。
现在就告诉他们月入万元也不能住洋楼驾大车，真的是太残酷了。
其实要住洋楼驾大车，根本就不需要辛苦的去爬那企业楼梯，也不需要学猴子那样跳来跳去，更不需要辛苦的去读那MBA，只需要学习如何理财致富就可以了。
最近有个长辈朋友带我去展观他刚建好的独立式洋楼，位于TROPICANA。风景优美，保安森严，洋楼后面就是青葱的高尔夫球场。
每天清晨只要沿着球场散步，观赏一下那一望无际的青葱草场就已经值回这洋楼的价钱。
他的洋楼耗资300万令吉，跟附近其他的洋楼比起来，只能算普普通通而已。你说他多么的会享受，你错了，在这之前他只是住在普通的排屋，当时他的身家已经是上千万了。
他是在经济风暴期间才建这洋楼的，风暴对他根本没有影响。他是白手起家，理财态度中庸。他是大头戴小帽，人家却是没有这样大的头，硬硬要戴这样大的帽。
忘了告诉你，他刚买了一辆价值24万令吉的新车。换了别人，最少都要驾35万令吉的大小灯。
他的成功也是简单的：先苦后甜，胆大心细，积少成多。
不平凡的财富累积者
女儿考完STP后，我要她看的第一本理财书籍就是：THE MILLIONAIRE NEXT DOOR。
这本书非常的重要，因为它是根据统计资料写出来的理财书籍，所以想要跻身百万的行列，这本书非读不可。
这本书有提到一个重点：
想要跻身百万的行列，首先我们要成为不平凡的财富累积者PAW (Prodigious accumulator of wealth)。
许多人之所以不能跻身百万是因为他们都是失败的财富累积者UAW (Under accumulator of wealth)。
我告诉女儿，不管将来你入那一行，我都要你成为PAW，千万不要成为UAW。
怎样知道我们是PAW或UAW呢？
书中有列出一个简单的方程式。
把我们每年的所得乘以我们的岁数，然后再除以十就可以了。
（不包括遗产）
例子1：
小黄的月薪3千，年龄30岁。
（没有花红）
因为月薪3千，所以每年所得就是36千了。
36千 X 30/10 = 108千
记住：这是AAW (average accumulator of wealth)
如果小黄的财富净值超过108千的一倍，也就是说达到216千，他就是PAW了。
如果小黄的财富净值少过108千的一半，也就是说没有达到54千，他就是UAW了。
例子 2：
小陈每年的收入有12万，年龄40岁。
12万 X 40/10 = 48万
这就是AAW (average accumulator of wealth)
如果小陈的财富净值超过48万的一倍，也就是说达到96万，他就是PAW了。
如果小陈的财富净值少过48万的一半，也就是说没有达到24万，他就是UAW了。
不要小看这个PAW，实际上很少人能够是PAW。
就好像百万富翁的行列，实际的生活中只有少数人能够跻身其中，在美国也只有3.5巴仙的人口是百万富翁。
根据书中所做的调查，几乎所有的百万富翁都是PAW，只有很少数的UAW能够成为百万富翁。
就以例子2的小陈为例，如果小陈是个UAW，那么他每年的收入要达到48万才有机会成为百万富翁。
因为，48万 X 40/10 = 192万。
这192万只是AAW (average accumulator of wealth)
要归类为UAW，需要再减一半，192万的一半就是96万。
也就是说，如果小陈是个UAW，他就是个很会花钱的人，所以每年收入高达48万也只能累积到不足96万的净财富。
试想想，有多少人可以年入48万？
年入48万以上的人应该是少数中的少数吧！
所以，UAW很难成为百万富翁就是这个道理。
就以通俗的话来讲：
PAW是个很懂得存钱的人，而UAW是个很懂得花钱的人。
说得简单一点：
PAW是个节俭的人，UAW是个奢侈的人。
所以，在还没有真正的教导女儿投资股票之前，我要她先懂得节俭，尽量的远离奢侈。
我要她记住：
只有PAW才有机会成为百万富翁，UAW的机会就渺茫了。
朋友，你是PAW还是UAW？
如果你是个PAW，那么恭喜你了，如果你现在还不是个百万富翁，将来你也会成为百万富翁。
如果你是个UAW，那么你就应该有所改变，要不然百万的目标是没有机会了。
他的故事
我喜欢讲故事给孩子听。
每次听到新鲜有趣的生活故事我就会讲给孩子听，我认为这样可以帮助他们。
以下就是这些故事……
发表在这里，纯粹是分享，没有其他意图。
也欢迎其他网友提供一些故事。
XXXXX
他的故事
他又再出门了！
学校的长假刚刚开始，他就把那小生意交给伙记打理，带着老婆孩子度假去了。
他的年龄就快50岁了，是一个小商人，一个没有野心的小商人。
经过20多年的小心经营，加上简单又实际的理财方法，他已经累积了几十万令吉的存款，股票和信托基金。
他的排屋和国产车都供完了，无债一身轻，所以几年前他就已经打算退休，但是，为了伙记们的生计，他继续的经营下去。
反正闲着也无聊，就继续经营下去吧，赚多赚少无所谓，只要不亏就可以了，这就是他现在的半退休心态。
每逢学校假期他就带着老婆孩子去度假，他老婆是教师，所以只有学校放假才可以出远门，现在一年三次的度假已经是他的惯例了。
问他度假的费用。
他轻松的说：一次度假十多千，三次就是四十多千，因为已经在预算中的了，所以还应付得来。
喜欢去的地方都去过了，不喜欢去的地方都不用去，所以一年五万的度假预算是绰绰有余。
他的生活过得轻松又写意，身边的朋友都羡慕他。
四十出头的年龄，身家过百万并不难，但是懂得知足却很难。
比他富有的朋友多的是，但是就没有几个比得上他的空闲，当大家正在努力往千万大关迈进时，他却知足的守住他的百万。
他没有野心，他只想趁着年青的时候，好好的享受人生。
简单又轻松的生活就是他的理想。
问他：百万怎么够退休？你还年青呀！往后日子需要用到的钱还多着呢！
他说：因为我要求的是简单和轻松，所以百万就足够了。
原来奥妙之处就在于简单。
他对于简单有独到的见解。
他问我：住独立式洋房和排屋那个比较简单？
我答：当然是排屋比较简单。
这就对了，独立式洋房：从篱笆到厨房，从客厅到卧房，从家私到灯火，样样都得讲究，那容得下简单这两个字。
东西不简单，价钱当然也就不简单了。
举些例子：
1 - 卧房的落地窗帘。
早上醒来用手一拉就可以打开了，却偏偏要装个电动开关。
难道找开关器比直接用手开来得容易吗？
明明是简单的事情，却把它给弄复杂了。
2 - 冲凉房的浴缸。
谁有闲情雅趣，整天泡在里面？
偏偏又安装那个JACUZZI的水力按摩系统。
冲凉本来就是简单的事情，却故意花钱把它给弄复杂了。
3 - 家里的迷你戏院。
又先进又复杂，高科技的东西果然是非同凡响。
但是，中看不中用，它的主人有的甚至不懂得如何去开关呢！
要看戏不如直接到戏院去，简简单单，何必把它弄搬到家里去。
我笑着问他：既然生活要简单，那么你又何必去旅行呢？
他回答说：那又不同，旅行可以增广视野，体会别人的生活，那是另一番的情趣。
每个人都有自己的爱好，勉强不来。
他的爱好是旅行。
我再问：可是，旅行也要花钱呀！
他答：当然，旅行是要花钱的，但是，如果不讲究，不乱买东西，所花的钱也不是很恐怖。
如果声明，简单就可以了，那么价钱就可以省很多。
不住五星，可以住三星。
这就是简单。
他懂得简单的奥妙，所以达到百万他就满足了。
他满足了，真的满足了……
他的股市（2）
他又再埋怨了！
医生那里是人做的,傻瓜才做医生！
他发牢骚是因为又是24小时的值勤了。
这也难怪，24小时不眠不休的工作，不发牢骚才怪。
他刚刚从医学院毕业，服务于中央医院，起薪是2千令吉，经过一年多的服务，现在的薪酬是3千多。
他总觉得自己很委屈，因为工作量多得离谱，加上医院已经是ISO9002了，每份检验报告都要由医生签署才为有效，而且这些报告要收藏几十年，随时都可以拿出来翻案，医生的责任变成越来越大，一切后果将来可能都会由签名的医生负责，所以他觉得这份微薄的薪酬和他的责任不成对比。
他曾经为了赚点外快，抽出那宝贵的假期时间去私人药房做临时医生，工资每小时80令吉。
四个小时的工作就可以领到320令吉，高兴的当儿他还沾沾自喜的认为工资骄人了，但是听到那些退休的小学老师在SMART READER当英文老师，教导那些失业大学生简单的英文，工资每小时也有50令吉，他就好像吃了闷棍一样，脸色沉了下来。
那些退休老师那里可以和医生比，他们竟然也可以获得如此优厚的工资。
这世界好不公平呀！
越想就越不值得，尤其是看到比他早几年出来工作的朋友已经驾着漂亮的新车，生活写意又轻松，他萌起了辞职的念头。
他心里想：我也可以去做推销员卖药呀，他们能难道我就不能？
我可是医生呀！
在他心里，医生是与众不同的，医生是高高在上的，但是现实的社会好像并不懂得酬谢医生，更甚的是，医院就把医生当廉价劳工。
超时工作简直就是医生的义务，顶不了，简直顶不了。
挣扎了好几个晚上，他终于鼓起勇气去见院长了。
院长耐心的听完他的理由，然后就晓于大义，说什么救人一命啦，为社会服务啦，等等的大道理。
最后还补充一句：医生可是人们梦寐以求的工作呀！你嫌薪酬少，等服务期满后，可以再去继续深造做个专科医生呀，何必轻言放弃！
再去深造？
那可不是闹着玩的！
想到那艰难的过程他就脚软了，现在已经够苦了，难道还怕受不够，再来一个苦上加苦。
莫非只有以毒攻毒才有出头天？
他算过了，1个月存3千，300个月就是900千，勉强可以靠近百万。
但是，300个月就是25年呀！
以现在的年龄再加上25年，那不就接近退休了吗？
以现在的工作量，再加上25年的劳碌命，退休后还走得动吗？
他惊醒了，原来成为医生并不是致富的捷径。
但是，怎样才是致富的好方法呢？
他不知道。
他根本都不够时间工作了，那里有时间思考这问题。
他的脑中只有……人赚钱……人赚钱……
而且根本都没有钱，那里敢想钱赚钱。
他后悔了，后悔不应该选择医生这条路。
但是，院长的一番话，使他向现实低头。
只好暂时咬紧牙根顶下去。
他只希望这痛苦真的只是暂时而已。
他不甘心，真的不甘心……
先要有信心，才能下决心
问一问医生：要成为医生容易吗？
医生会回答：不难，我已经是医生了。
但是事实上，医生只占人口不到一巴仙。
问一问百万富翁：要成为百万富翁容易吗？
百万富翁会回答：不难，我已经是百万富翁了。
但是事实上，百万富翁只占人口的三巴仙。
所以，根据逻辑的头脑，想成为医生或者百万富翁都是不合乎逻辑的，至少巴仙率已经告诉我们答案了。
今天，如果还想成为医生，对于许多人来说已经太迟了，而且也不是每个人都有兴趣成为医生。
可是，想成为百万富翁却不同，几乎可以说每个人都有兴趣成为百万富翁，至少进来佳礼理财版的朋友都是有兴趣的。
但是，数目却告诉我们，想要成为百万富翁是不合乎逻辑的。
那么我们是否就要放弃成为百万富翁呢？
我的一位年青朋友就不这样的认为，他说：数目是死的，人却是活的！
这位朋友从小的志愿就是成为律师，他有信心将来长大后一定可以成为律师。
可惜，他的学业并不出色，尤其是STP的成绩更是惨不忍睹，拿着这样的成绩当然没有大学要收容他。
可是，他却不死心，极力争取，亲自写信给每一所大学，最后，终于获得英国一间大学的需可，给他一个机会。
英国求学的费用高昂，但是在亲人的协助下，加上双联的制度，再加上在英国的半工半读，他终究学成归来。
今天他已经是一位律师了。
我问他：读律师难吗？
他笑着说：读律师不难。考大马的CLP比较难。
CLP是大马的律师执业牌照，根据统计，每次考试只有25巴仙的及格率，算是艰难的一关了。
但是，他还是顺利的过关了。
我接着问：只有四份一的机会，你怎么能够过关？
他回答：你又来了，都告诉你不要看逻辑了，根据规定可以考三次的，怕什么。就算三次都不能过关，也可以再上诉呀，我就看过有人考四次才过关。
最后他告诉我，他的心得：想要成功，我们先要有信心，才能下决心，信心配合决心，就是成功之道。
原来事在人为，游戏规则都可以更改的，只要你有信心，而且下定决心，成功就是属于你的。
也许就是这个原因，有的人看成功很简单，有人看成功很困难。
它的分别就在于信心。
偏偏信心这玩意儿是不可以和它讲逻辑的。
逻辑需要怀疑，而怀疑却会动摇信心，这就是矛盾的地方。
嗯……思想上不能突破，矛盾就永远存在……
成功与失败的分别就在这里了。
就好像我看理财之路，它应该是简单又轻松的呀。
只要拿出信心，下定决心，一步一步的走下去，百万的目标就是理所当然的事情。
我有信心，我的孩子们都可以从这条路达成他们的第一个百万。
我从来就没有怀疑过他们会失败。
也许这是不合乎逻辑的想法，但是，却是信心的所在。
信心是没有逻辑可言的。
也许15年后，或者20年后，那百万已经没有现在的价值了，但是，它至少还有价值，比起没有百万的人，那还是挺了不起的呀。
就好像今天，人家有50万，而我们只有10万，那可是有差别的呀。
我们得先有个百万才好谈那个千万，亿万。
我的一位朋友告诉我：千万，亿万都不重要，最重要的是，理财之路要走得轻松。
这才是人生。
要靠投资过生活真的那么容易吗？
（原文）
klse.8k:
８K，我看了你近来的发表～突然有个感想，要靠投资过生活真的那么容易吗？还是真的需要学会很多的理论？因为当我越学越多担心的东西就越来越多了～！其实很想知道今天的８K和10年前的你有什么分别？以前的你是否不断的去担心而现在的你领悟了所以就用了平常心态去看投资！还有一点８K曾经说过投资要集中，而为何８K女儿的组合显得很分散了～！而买股方面由于我有工作所以每个月都有钱进～那么我该每月投资在我认为是好的股票里吗？还是应该等待～８K说要１００％投资那么我就该投资进去了,对吗？
先回答你这个问题：
要靠投资过生活真的那么容易吗？
如果真的要靠投资股票过生活，那么，你就得确保你的投资组合已经达到了某个规模才可以。
这规模要有多大呢？
那就得看你的基本要求是多少。
如果根据MONEY FOR LIFE的作者，ROBERT SHEARD所说的，那么你的股票组合的价值应该是你每年所需的20倍。
例如，你一年的生活开支需要的是6万令吉，那么你的股票组合的价值就需要有120万。
根据ROBERT SHEARD简单的算法，假设股票每年的平均回酬是10％，那么价值120万的股票每年应该会成长12万，所以每年花掉6万的股票，组合还是会继续的成长。
而且组合的成长还足够应付通货膨胀，所以才可以高枕无忧的退休。
这是ROBERT SHEARD的如意算盘，所以他40出头就退休了。
ROBERT SHEARD也是信奉长期投资者，他长期维持100％的投资，当要用到钱的时候，就把一些股票卖掉换成现款。
当然，根据他的方法，每年最多只可以卖掉5％的股票而已。
我个人的看法是，想要提早退休，你就得确保你的固定收入可以应付你的开支。
何谓固定的收入？
对于我而言，屋租和股息就是固定的收入。
有位前辈告诉我，他每年的股息收入超过了20万，所以他可以退休了。
但是，今天他还是继续的工作。
他的工作足足可以应付他的开支，所以他的股票组合继续的成长，买了一股又一股……
还有一位前辈告诉我，他每年的的屋租收入超过了40万，所以他可以退休了。
但是，今天他还是继续的工作。
他的工作足足可以应付他的开支，所以他的产业继续的成长，买了一栋又一栋……
为什么符合了退休的条件还不退休呢？
也许这就是华人的美德吧。
但是，我比较欣赏ROBERT SHEARD的生活方式，因为他是真正的退休了。
虽然以他的生活方式，财富的成长比较缓慢，但是他却是真正的享受了人生。
以你现在的年龄，勤奋的工作，努力的投资，将来也是可以成为马来西亚的ROBERT SHEARD。
我对你有信心，继续的努力。
要靠投资过生活真的那么容易吗？（续）
如果要靠投资过生活，不需要每天在股市杀进杀出，只要选对了股，耐心的等下去就可以了。
这一等往往就是三年五年，有时是十年八年，有时甚至是一辈子……
很多人都错误的以为，要靠股票过生活，就是每天呆在电脑前面，杀进杀出。其实，这不算是投资，这是投机而已。
投资都是长线的，不需要理会短期的股价波动，所以真正成功的投资者，他们的生活都是悠闲的……
至少他们有的是时间，可以做自己喜欢做的事情。
那么，回到你的问题：要靠股票过生活真的那么容易吗？
1997年之前，我的想法就好像ROBERT SHEARD那样：把所有的钱投入股市就可以了。
如果要用钱就把一些股票卖掉，只要一年卖掉的股票不超过总数的5%就可以了。
那时候，我对做生意没有兴趣，对产业也没有兴趣，我只对股票有兴趣……
结果1997年的金融风暴把我从云端打下泥泞，从股市赚到千万也蒸发掉了……
1998年我重新出发，但是已经习惯了靠股票过生活，也就是说，习惯了懒惰的生活，那种每天都是星期天的悠闲生活，所以我被迫减少无谓的消费，尽量的减少开支……这样子的日子真不好过……幸亏很快的，我的股票又开番了，短短的两年开了3个番，我又慢慢的爬回来了……
经历过苦难的日子，我开始珍惜固定收入，虽然知道股票的开番威力，但是也知道固定收入的重要。
在等待股票开番的日子里，人是要吃饭的，总不能一直卖掉股票来开饭吧？
卖掉股票可以开饭，但是没有股票就不能开番，所以，人总是要依赖固定收入的，就是从这里开始，我突破了ROBERT SHEARD的思想，在追求股票开番的同时，也想办法增加自己的固定收入。
思前想后，加上前车之鉴，我不再排斥做生意和产业收租了，毕竟这两样都可以为我带来固定的收入。
所以，当股票开番后，我就把一部分的钱拿去做生意和买产业，就是从这里开始，我建立了固定收入……
虽然是做生意，但是我却是以投资的心态来做生意，我把生意交给员工负责，所以，我还是照样的过着每天都是星期天的日子……
今天，我每个月的固定收入超过了2万令吉，勉强足够我应付两个孩子在国外求学的费用。
今天，我还是排斥银行的定期存款，除了生意和产业外，我把全部的钱投入股市。
今天，我还是坚持我的投资方法，我相信开番的威力，因为到目前为止我还找不到比股票更容易开番的东西。
今天，我还是对megan有信心，我相信它具备开多个番的威力。
虞升卿讲过这么一句话：不遇到盘根错节的复杂，怎么能体现刀刃的锋利。
刻骨铭心的一战就应该如此。
致：wu2nai4的公开信
致：wu2nai4
你好！
读了你的信，使我感触良多。
尤其是你讲的这句：从前，我并不是不懂得理财，只是觉得理财就是要过着节儉的生活，人生才那短短几十年，过着这样的日子，值得吗？
理财的道路的确不好走，因为它首先要克服自己乱花钱的欲念，而且过度的节俭也会使生活失去意义。
但是，节俭和理财的确是息息相关，可以这样说：如果不懂得节俭，理财的目标就无法达至。
所以，节俭在理财的开始阶段是非常的重要，但是，只要理财的方法正确，节俭也可以为我们带来美好的生活。
就讲个真实的故事给你听：
我有一位好朋友，年龄不到40岁，是个打工皇帝。
他从大学毕业后，就进入新加坡一间大公司任职，经过十多年的服务，现在的职位已经是副总裁了。
他对理财很有兴趣，每次回来，都会找我交换投资理财的心得。
最近我们又见面了。
他开头第一句话就问我：ROBERT刚刚又出版了一本新书，THE SUCCESS STORY，你看了吗？
ROBERT就是那本著名的：“富爸爸,穷爸爸”的作者。
我坦白的告诉他，那本RICH DAD POOR DAD我是买了，但是没有看完就给亲友借去，所以对它是一知半解。
过后我就没有再买ROBERT的书了。
我就请他把“富爸爸,穷爸爸”这本书的精华，简要的说出来，这样我就不必再重新的去读它了。
朋友说，书中的精华就在于E，S，B，I这四个字母：
E：就是打工的人，也就是受薪阶级，例如老师，银行经理和普通书记。
S：就是靠自己本事赚钱的人，例如药房的医生，小贩和作家。
B：就是做生意的人，也就是雇佣员工帮自己赚钱的老板。
I：就是投资家，例如拥有股票和产业的人都可以算是投资家。
朋友接着说，如果人生是以致富为目标，那么E和S就是不好的，B和I才是好的。
E：因为收入是固定的，所以不好。
S：虽然收入可以操纵在自己手里， 但是，因为个人的力量是有限的，所以，还是不好。
B：因为是靠别人帮我们赚钱，所以收入可以是无限的，所以是好的。
I：因为价格是波动的，所以赚幅很可观，所以是好的。
所以，想要致富就得避开E和S，亲近B和I。
他感叹的说：可惜学校的教育，就是把我们推向E而已。
我反问朋友：那么你本身就是一个E，这样说你就是不好的了？
他笑着说：幸亏我有I，所以勉强还可以。
这”勉强”就非同小可了！
朋友的理财功夫深厚，所以I的成就非凡。
他刚刚买了一间排屋，价值120万元。
他笑着说：在我住屋的社区，我的车是最小辆的了，左邻右舍都是马赛地和宝马。
他深知汽车是会贬值的资产，屋子是会增值的资产，所以屋子是再贵都可以买，但是，汽车却是能够用就可以了！
这算是节俭吗？
我认为这是理财功力的表现。
同样是花钱，尽量把金钱花在会增值的东西，远离会贬值的物品，这就是成功的理财方式。
我问朋友：住大房子，用小汽车，这样子的节俭生活，值得吗？
他笑着说：以我现在的生活方式，就算马上退休也不愁了。
四十岁不到，就具备资格退休，这样子的人生值得吗？
如果你也想过这样的人生，就得付出代价。
先苦后甜，就是代价。
XXXXX
回复以下
原文：
KLSE.8K前辈，请不要对自己的能力有所怀疑，您的见解确实让我对理财和股票有更深一层的了解。
从前，我并不是不懂得理财，只是觉得理财就是要过着节儉的生活，人生才那短短几十年，过着这样的日子，值得吗？
所以我并不太在意我的金钱支出，只要生活开心就好了。
这就是造成我现在一些债务问题的起因。
我的理财知识是来自我的父亲，他的方法是节俭和做生意。
但节俭已被我之前的理论推反，做生意我又没本钱，也没意见。
所以一直都过着债务缠身的日子。
但看了您的发表后，我突然了解到理财的重要性，它和至富有很大的关连。
所以我就决定了还清现在所有的债务，然后开始我的理财生活！
股票是个我连想都没想过的的投姿方法，我从不相信股票能至富，我总觉得玩股票就像在赌博般，输多赢少！
我只相信从商是唯一至富的经道，只要做对行，那就能至富了。
我这对股票悲观的概念也是来自我的父亲，在股票行中他算是失败者，在1998年的经济风暴中，他亏损了RM700k，一生的血汗钱也就这样的亏空了七七八八。
这也造成我对股票的恐惧感。
但您的发表却让我从这恐惧中恢复过来。
您的发表让我明白到只要做好功课，股票的风险绝对没有想像中这么高。
如果我的父亲有做好功课的话，他肯定不会有这么大的亏损！
所以我决定了做好功课，然后开始投资股票！
我也是在一个月前发现了佳礼和您的e书，然后才有所悟，也才有现在的我。
不然的话我还是会像以前这样，潦潦倒倒的生活下去。
所以我希望前辈能像以前般在佳礼论坛发表与及为我们这一些刚踏入社会，还迷迷湖湖的，还不知到自己走着对还是错的方向的年青人解答我们所面对的问题！
我明白前辈也有自己的事业和家庭，很难有多余的时间，但我们需要的并不是前辈所有的时间，只要前辈空闲时，想上网四处看看时，不彷也到佳礼来指点指点我们这些还在学习的一群吧！
谢谢您所有的发表和分享！谢谢！
我的汽车
我一向来都认为，汽车对个人累积财富的影响很大，尤其是对年轻人。
随着社会的进步，汽车已经从奢侈品变成了必需品。
所以，年轻人出来社会工作后，都把拥有汽车列为奋斗的第一个目标。
这是无可厚非的事情，只要不把汽车当作是身份的象征就可以了。
如果错把汽车当作是身份的象征，那么买辆昂贵的汽车肯定会影响财富的累积。
汽车是会贬值的资产，把辛辛苦苦赚来的钱去买会贬值的资产肯定是不明智的。
所以，以累积财富的角度来看：便宜的汽车肯定比昂贵的汽车来得好。
想要致富我们一定要尽量减少会贬值的资产，而尽量增加会增值的资产。
产业和股票就是会增值的资产
注：通过正确的投资方法，股票才能够变成会增值的资产。
还记得刚刚踏入社会的时候，好羡慕一位朋友的新车。
那是1980年，朋友说，父亲买给他的新车价值15000元。
当时这数目对我来讲已经是天文数字了，那时候我的月薪只是500元而已，拥有新车是想也不敢想的事情。
过后，我当然也是有车阶级，只不过我用的汽车都只是二手车而已。
我买第一辆新车是在1994年，那是一辆价值20万元的马赛地C型，当时34岁的我已经达到了致富目标。
1996年，马赛地E型面市了，我又买了一辆给我父亲，那是我生平所买的第二辆新车。
过后我才真正的领悟汽车的功用。
原来汽车不止是交通工具而已，它还是身份的象征。
问题是：提高身份有什么好处？
有人羡慕，有人妒嫉。
它并不能提高生活的乐趣。
轻轻松松，没有压力的生活才是人生一大乐趣。
我的第3辆新车是价值4万元的KELISA。
我刚刚把7年车龄的马赛地用12万元的价钱卖了，买了一辆新的KELISA。
在这之前，我刚好买进了一辆旧的WAJA。
所以，今天我用的汽车就是二手的WAJA。
朋友问我：为什么不买新款的马赛地花生灯？
我说：等RUBBEREX上到6令吉才有资格考虑了。
我会再考虑马赛地吗？
我对汽车的兴趣不浓，我只喜欢股票。
毕竟汽车只是个交通工具而已。
新年得来的“压力”
有位年轻的朋友告诉我，过了这个新年他的压力又增加了！
过年也会有压力，何解？
原来新年期间的同学会，看到有些朋友年纪轻轻就已经驾了名贵车，而自己却还是那辆国产车，无形中就有了压力。
这就是人类与生俱来的天性，“模仿”的天性！
如果运用得当，这却是个好事，因为它能够激发我们发奋图强的精神。
如果运用不当，这却是个坏事，因为它能够诱发我们爱慕虚荣的心态。
难道驾辆名贵车也算爱慕虚荣？
这罪名我可不敢乱套。
我只想谈谈用名贵车的“后果”。
金钱上的“后果”。
一辆名贵车用了7年，大约要贬值40巴仙。
举个例子：
今天一辆全新的马赛地C型，售价大约是25万令吉。
7年后它的价钱应该只剩15万令吉。(不考虑AFTA开放后的影响)
也就是说，单单是车价就得损失10万令吉，这还不包括贷款的利息。
假设这辆新车是用贷款购买的，头期5万令吉，贷款额20万令吉，供7年的利息就是7万令吉。
所以包括了车价和利息，7年后买主就得损失17万令吉。(10万车价 ＋ 7万利息)
如果同样的一笔5万令吉拿去购买一辆国产车，因为是现款购买所以不必还利息，7年后的损失只是车价2万令吉。
(假设它也同样贬值40巴仙)
同样是买一辆车，用名贵车者就得多花15万令吉！
用名贵车者要损失17万令吉，而用普通车者要损失2万令吉。
所以分别就是15万令吉！
这15万数目大不大？
见仁见智。
我的年轻朋友告诉我，他租了间公寓，租金是750令吉。
那一带的公寓大约是15万令吉。
可惜他没有15万令吉，要不然把它买起来就不必租了！
原来15万令吉也不是个小数目！
吃亏就是占便宜
那天碰到一位朋友，他说我以前借给他的一本书，对他影响很大。
那是本很旧的书了，毫不起眼，也不出名。
书名是：一个送货员的发达史。
我很喜欢这本书，因为它也影响了我的思想。
“吃亏就是占便宜”的思想。
这本书是作者的自述。
作者本身是个送货员出身，后来他在一个菜市场摆摊位。
他能够发达就是从菜市场开始。
作者自述摆摊位时的生活。
吸引我注意的是一小段的文章。
作者说他每天清洗摊位时，就顺便把周围的环境一起清洗，就当作是一种运动。
长久下去，每个人都跟他很好。
他不跟人家计较，主动帮人家清洗地方，人缘自然就好了。
就是因为他的人缘好，后来当局要把菜市场私营化，菜市场的人都建议由他承包下来。
结果就开始了他承包菜市场的生意，后来他就是靠这行业来致富。
我喜欢这本书就是因为那一小段的故事：
“每天清洗摊位时，就顺便把周围的环境一起清洗，就当作是一种运动。”
讲得多么的轻松，帮人清洗地方也是一种运动？
有几个人能够有这样“伟大”的想法？
每个人都会这样想：
你的地方，你弄肮脏，当然是你自己洗了！
要我洗？就别梦想了！
所以这个社会就变成了“斤斤计较”的社会了！
什么是你的，什么是我的。
什么是该你做的，什么是该我做的。
每样东西，每样事情，都分得清清楚楚了！
每个人都怕吃亏！
结果就无法领悟这道理：吃亏就是占便宜！
这本书的作者无意中发挥了“吃亏就是占便宜！”的优点。
如果是刻意营造“吃亏”的样子，我想是无法成功的。
有的人有“人缘”，有的人没有“人缘”。
“人缘”从何而来？
我想，要先从思想开始。
要突破狭窄的思想，才可以容纳宽大的胸襟。
有了宽大的心胸，才会有“人缘”！
人缘和理财有何关系？
没有直接的关系，但是却有间接的关系！
先有“人赚钱”才有“钱赚钱”。
“人赚钱”靠的就是“人缘”！
怎样教导孩子注重理财？
致：INVESTOR
怎样教导孩子注重理财？
这是我常常思考的问题。
我的孩子就是对钱财没有观念，所以我最担心将来长大后他们不懂得如何理财。
不懂得理财，就无法致富。
读了你的那句话：“求学时代家里很穷，所以一开始就很注重理财。”
原来关键之处就在于这点：穷！
人要先经历穷困的生活，才会注重理财。
要什么，有什么，无忧无虑，就无法体会穷的滋味，也就无法领悟理财的重要。
怪不得中国人有句老话：富不过三代。
富人的孩子，还可以看到老爸的节俭。
富人的孙子，却只能看到老爸的挥霍。
有样学样。
也许这就是富不过三代的理由吧！
你说：减少不必要的花费……没有出国旅行……不买较好的车子。
这可都是最实际的理财方法呀！
这就像我致富方法的第一步骤：先苦后甜。
我的致富方法就是：先苦后甜，胆大心细，积少成多。
(请参阅我过去的发表。)
我25岁才开始投资股票，35岁那年才买了第一辆新车和第一间屋子。
今天回想起来，这就是最正确的做法：先苦后甜。
现在你已经懂得了“先苦后甜”，接下来就是“胆大心细”了。
只要你能够做到“胆大心细”，致富就是自然而然的事情了。
“积少成多”只是讲复利的奥妙，也就是所谓的开番理论，我相信你已经懂得了。
希望你早日离开“群众”加入“醒目钱”的行列。
跟“群众”走相反的路线才是“醒目钱”。
也只有“醒目钱”才是真正成功的投资者！
穷人增加负债，富人增加资产
想要理财致富我们一定要先了解一些道理：
为什么穷人会穷？为什么富人会富？
穷人会穷是因为穷人只知道增加负债。富人会富是因为富人会知道增加资产。
什么是负债？怎样增加负债？
什么是资产？怎样增加资产？
要解答这些问题，我们就得从头讲起：
我们辛勤工作赚来的钱就是血汗钱。我们如何运用我们的血汗钱将决定我们的未来。是穷是富就是从这里开始。
每个人都有自己的生活方式，我们是通过我们的思想给自己定位：我们是谁？
如果我们是医生，我们怎么可以坐电单车？
如果我们是教员，我们怎么可以坐马赛地？
这就是我们的思想给自己的定位。
如果我们认为我们的社会地位高，我们的生活方式就得维持在高的层次。
如果我们认为我们只是个普通人，我们的生活方式就可维持在低的层次。
高层次的生活方式就需要比较高档的生活物质。例如：名贵车，名表，名牌服装等等。
要维持高层次的生活方式是需要很多钱的。
所以高薪人士总是觉得钱不够用，幸亏他们的信用比低薪人士好，借贷也就比较方便，久而久之就掉进了负债的深渊里去了。
信用卡刷一刷就是最典型的增加负债的方法。
负债是要还利息的，尤其是信用卡的利息更是惊人。
银行和LOAN SHARK并没什么分别，我们把我们一生中赚来的血汗钱都给了他们。
不管你的薪水有多高，只要你把赚来的血汗钱花在增加负债的项目上，你就注定要做穷人了。
旧车换新车就是一个增加负债的例子。
向银行贷款装修房子也是增加负债的例子。
负债增加，利息负担就重，能够用来增加资产的钱就越少。也就是这个理由薪水高的穷人比比皆是。
要致富我们的血汗钱就要用在增加资产方面。
什么是资产？
能够增值的东西就是资产。房屋，股票和定存都是资产。
怎样增加资产？
最容易的方法就是养成投资股票的习惯。把赚来的钱用来投资股票，使自己没有闲钱去做无谓的消费。
当然对于那些已经负债累累的高薪人士，还债已经喘不过气了，那有闲钱来投资股票？
期望通过增加资产来致富岂不是成为梦想？
要用怎样的理财方式才能消除负债？
其实唯一能够有效的解除负债是从改变自己本身的思想开始。
不要把自己定位得太高，这样才有机会降低自己的生活水平。
生活水平的降低才能够减少开支。开支减少负债额才会下降，才会消失。
如果月入五千，就生活得像月入三千。月入三千，就生活得像月入两千。
唯有这样子才能够消除债务，使自己重新踏上致富的大道。
不要指望中彩票来致富，那是不实际的。
注：请参阅我过去的发表，“人的需要不多，想要的却太多。”
股票致富不是梦
我是过来人，所以我有资格说这句话。
工字不出头。单单靠打工是不能让人致富的。
大多数人都是靠自己创业来致富的。可以这样说：做老板是致富的捷径。
但是不是每个人都可以做老板的，而且做老板也不一定能够致富。
我认识一个打工的，学历不高，月薪不多，却拥有价值百万的股票。
他成功的方法很简单，那就是投资股票。
人家在读大学时他已经打工了！人家是花钱读书，他却是赚钱买股！
为什么他会懂得股票？
因为他懂得理财。就是这样简单！
如果你也想致富就要懂得理财！如果你不懂得理财，你就要花点时间读读我的文章，尤其是开始的那几篇。
我在这网站写文章的目的是把我的投资心得记录下来留给我的孩子，因为我的孩子年级还小。我就当作这些文章是我的投资日记，所以我讲的都是肺腑之言。
现在是大熊市，投资者需要的是信心，所以我认为我的失败的投资经验还是留给大牛市时才讲吧。如果我一直发表负面的投资经验，我看没有人会想在投资股票了。
不过请放心，我虽然经历了无数次的失败，我还是可以成功。要不然我今天就不会在这里发表文章了。
请相信我，致富其实很简单。
拿出勇气，今天就开始投资股票。
纸上谈兵，是永远都不会成功的！
跳不出圈子
又是喝茶时间。话题还是离不开经济。
有位经理级的朋友告诉我，现在的经济情况很糟糕，人人自危。尤其是那些四十岁左右的打工皇帝，身居高职，看到自己的公司业绩不好，更加担心。
表面上经理级的打工皇帝威风八面，十人之下，百人之上。但是内心里他们却是脆弱的。
他们谈裁员色变。
屋子，汽车的供期，孩子的教育费，靠的都是自己的高薪。如果突然接到大信封，被逼下岗。这种时候到那里去找高薪的职位？这种行情谁要请四十岁左右的经理？
业绩不好，开会时被老板臭骂，谁叫自己靠它吃饭。谁叫自己没有钱！
如果有钱就可以大声的喊：老子不干了！
钱不是万能，但是没有钱却是万万不能！
所以除了忍还是得忍。
这就是打工皇帝所处的圈子。一个跳不出的圈子。
看到暴风雨来了，才警觉自己准备功夫做不足。
为什么年轻时没有储蓄多一点钱？
为什么屋子还没有供完？
为什么汽车还在供期？
这就是理财。
我这位经理级的朋友身居高位，手下掌管了十二位工程师。管理手法自然了得，想不到他个人的理财功夫也是一流。
他的汽车，屋子都是没有欠款的！
他现在注重的是他的投资！所以他根本不担心被裁员。他已经计划在五十岁之前退休。
我问他这套理财本领是不是从大学里学来的。因为他是海外留学的。
他说大学教经济的教授自己本身的汽车，屋子都是贷款的，那里是理财高手！
那么他是怎样学来的呢？
原来他年轻时也是吃尽苦头，后来步入了三十大关，遇见了一位年长的成功人士，经他指点后才大彻大悟，决心跳出这圈子！
他怎样在短短的十年里跳出这圈子呢？
以下就是他的摘要：
不要太注重自己的身份。汽车可以用就可以了，不可以贷款。
买房子不要装修，尽量在五年里供完。量力而为，不需要买太贵的房子。先买小的，将来再换大的。
尽量存钱做投资。不要赚银行的利息，也不要给银行赚我们的利息。
信用卡是理财致富的陷阱
入息高的人才有资格申请信用卡，那么是不是有信用卡的人就是有钱人？
有用过信用卡的人都知道，如果你欠了信用卡公司的钱，每个月它寄来的结单只是要你还那区区的50令吉(最少的款额)，或者是所欠款额的5%而已。当然你也可以选择一次过把所欠的款额还清，如果你真的每次都这样做，你可能就是那稀有的品种，也就是信用卡公司所怕的品种。
信用卡公司只怕两种人：一种是不要还，另外一种就是不要欠。
根据熟悉信用卡操作的人透露，绝大多数的信用卡持有人，每个月只是还那区区的5%而已，平均每个人是拖欠5000令吉左右。
换句话说，绝大多数的人每个月只是还100令吉的利息而已。(信用卡公司对于所欠的款额是征收每月1.5%至2.0%的利息。)
信用卡公司所赚的钱主要来自利息收入，它们最喜欢的顾客就是那些永远都欠着几千令吉，每个月都准时孝敬最少50令吉的良好公民。它们每年征收的利息高达18%至24%，怪不得它们只要我们还最低的款额，欠得越多它们越妙。
每次在电视看到的信用卡广告都是在宣传那些青卡或白卡而已，从来都不见金卡，你知道为什么吗？
嘿嘿，呼之欲出：君不见那些低级卡都已经“威风八面”了，高级的金卡莫非“君临天下”？它就是要那些金卡持有人洋洋得意，不可一世。
对了！信用卡公司就是要高入息的良好公民个个都“君临天下”，个个都手持金卡，那么它们就可袋袋平安了。
高入息的打工皇帝是最可怜的一群，每个人都把目标对准他们，信用卡公司抢着把金卡送给他们，银行最喜欢他们替人作保。
还记得多年前的金融公司抢着把VIP贷款借给他们吗(讲是VIP，每人也只可以借10000令吉而已)？
后来如何？经理悄悄的告诉我，偿还率最低的贷款就是这些所谓的“VIP贷款”，比二手车贷款还要差。天啊！可怜的VIP打工皇帝，比用二手车的小人物还要差。
我本身也是稀有品种，那种不欠信用卡的品种。可能我的信用卡公司见我这样久还不中招，趁着风暴期间专程来函要我把金卡提升为白金卡，刚好那时报章上有报道说我国有几十万张的信用卡沦为呆账，吓得我马上把那专函给扔了，害我被漂亮的拙荆骂了几天。
我反驳她说：白金卡有什么用？用现款不是更好。她说：那你就试试打电话去订一下五星级的酒店看看。
原来信用卡还是有它的功用，通过电话向五星级的酒店订房，他们是要你的信用卡号码才行的。出门在外真的是有卡就可“横行天下”。要做有钱人，一定要有卡。
理财致富靠的是“钱赚钱”，开始阶段存钱是最重要，信用卡一直鼓励我们花掉未来钱，你说它是不是我们理财致富最大的陷井？
想要理财致富？马上就行动，还清所有的信用卡债务。
百万富翁本来就是稀有的品种，所以我们就从信用卡开始：成为稀有的品种，不欠信用卡钱的品种。
人的需要不多，想要的却太多
一双NIKE鞋599令吉和一双普通运动鞋59令吉，你说那一个是“需要”那一个是“想要”？
有个女生刚打完假期工回来，我问她这个问题。她反问我：一个妇人一天来买一公斤的白米，你说她是需要还是想要？
原来她工作期间每天都遇到一位相同的顾客来白米。
她忍不住问那妇人为什么不一次买五公斤比较便宜，那妇人反问她：你说这是我想要的吗？
原来对于这位穷妇人，能买五公斤白米已经是“想要”了，她无能力只好退而求次，只买“需要”的一公斤。
这是一个真实的故事。
当初听到我那位名人朋友讲的这句：“人的需要不多，想要的却太多。”害我深思了几晚。想要理财致富，一定要把这句话扪记在心。
很多人为了追求“想要”而不是“需要”的东西不惜借“未来钱”来满足自己的欲望。
就好像AZIZI在他书中所讲的那个人，竟然向银行贷款翻新他洋楼的篱笆门，这样做只有提高盗贼进入他家的机会而已，这样子使用未来钱是需要的吗？
能够住洋楼肯定不是简单的人，连他都不能妥善的理财，你说理财知识是不是很贫乏。
物质上的东西容易分辨那个是需要那个是想要，但是有的东西却难以分辨，比如抽烟和喝酒。我有一个很会抽烟的朋友告诉我，香烟是“需要”不是“想要”，如果不信可以去问那些有抽烟的朋友。
后来有个成功戒了烟的朋友告诉我，还未上瘾之前它不是需要也不是想要，等上了瘾就变成了需要，有烟瘾的人宁可少吃也不可少吸就是这个道理。
我突然关心起抽烟是因为我发现到有抽烟的人每个月花200令吉买烟是等闲事，小数怕长计，如果反过来我们把这200令吉用来投资股票，而股票每年可赚取12%的回酬，我们只需35年就可成为百万富翁(请阅附表)。
所以我要奉劝那些还没有抽烟或者刚开始抽烟的朋友们尽量远离香烟吧，如果你想快点致富。
想起多年前的一个重要宴会，满座的朋友都是戴劳力士手表，只有我一个不是，我才惊觉我实在是“需要”买一个的时候了。
但是那时我只知道把金钱用来买股票，根本就没有闲钱来买劳力士，我答应我自己将来达到目标后我一定买一个最好的劳力士，后来我真的买了一双全金的劳力士，原来先苦后甜的味道是这样的好，我将来一定要告诉我的好朋友。
所以今天我冒着被人骂炫耀也要把这件事情讲出来。
你的汽车影响你的未来
每个人都知道在这现实的社会里，汽车就是身份的象证，人们衡量你的身家就是从你所用的汽车开始。
如果你想交女朋友，驾辆名牌新车肯定事半功倍。出门做生意想赊帐，对方肯定先看你用的是什么车。出门在外，汽车就是面子，因为没有人可以看到你住的房子是怎样的。
既然汽车这样重要，我们是否要把它列为重要的投资？
如果你的目的只是交女朋友，这可能就是最好的投资。如果你的目的是成为富翁，这将是最差劲的投资。
在富翁的眼中，买汽车不算投资，因为汽车每年都在贬值，只有买会增值的东西才可算投资。
如果你想发达就要告诉自己：汽车只是必需品，不是身份的象征。买汽车只是一种消费，不是一种投资。
可惜今天还有很多人把汽车列为资产，每个人在计算自己的身家时，肯定的会把汽车计算在内，往往汽车在资产中还占有相当大的地位。
试想想，如果汽车就是我们最大的财富，而这财富年年都在贬值，我们还有机会致富吗？
以投资的眼光来看，买车已经不划算了，用分期付款方式买车更糟糕。除了要多还利息以外，还有一个很大的坏处，那就是它能引诱我们买更贵的汽车。供车的人都有这种心理：反正都要供期了，多供几百元无所谓，就买好一点的吧。就这样，本来一辆ISWARA就可以用了，结果就买了一辆WAJA。
注：同样RM19000的头期，分七年供，ISWARA每个月要RM300，而WAJA每个月要RM740。
如果我们强迫自己，只可以用现款买车，不可欠钱。那么可以肯定的是，我们一定先买ISWARA，因为它才卖RM37000，而WAJA却要卖RM63000。
金融公司和车商已经抓到消费人的心理，知道消费人要的是低的头期和低的每月供款额，所以现在我们可以用七年的时间慢慢的供。有供车经验的人都知道， 车期是供不完的，因为人是喜新忘旧的，旧车供未完就想换新车，结果就是个永远供不完的车。
想要发达我们就要有不同以凡人的想法，特别是开始的阶段，那就是：汽车只是必需品，不是身份的象征；买汽车只是一种消费，不是一种投资。
既然买车算是一种消费，那么想致富我们当然不可借钱买车，因为那就等于借未来钱来消费，我们要消费一定要用我们已经拥有的钱，不可借钱来消费。
可能就是这个观点的不同，造成这世上，富人少，穷人多。因为买车的人有九成以上是用分期付款方式买的。当然也有很多富人是用分期付款方式买车的，但是他们只为了税务或者是商业上的理由才如此做的。
在还没有真正发达之前，我们不必把汽车当作身份的象征，因为我们都还不够资格。只要有这种先见之明，就可激励我们早日致富的决心。
只要我们把汽车当作必需品，我们可以考虑先买二手车，同时挑战自己，将来成功致富了才买新车。
我是过来人，我已经成功挑战了自己，我的第一辆新车是马赛地。
我认识一个朋友，从海外毕业回来，已经工作了四年，任职经理，到今天还没有买车，我问他理由，他告诉我他的工作不需要用到汽车，最重要的是他想存钱投资股票，等将来赚了钱才买车。他是个零负债的人，懂得用钱来赚钱的人，不出几年他一定可以晋身百万行列。
他致富的招数简单，先苦后甜而已。
最著名的投资经理，PETER LYNCH，出身贫寒，44岁却已经退休了。
退休后，KODAK公司曾经献议给他相当以年薪一千万美元的酬劳，要求他管理一个基金，他拒绝了，你说他多么的有钱。
可是你知道吗？他年青时是搭公共交通工具上班的，他把工作赚来的钱全部投资在股票，因为他本身就是一个基金经理，知道投资股票的好处。
他致富的方法也是简单的：先苦后甜。
有车有屋，不一定有钱
错误的第一步：车子就是身份的象征
年青人踏入社会后的第一件事，就是存钱买车。
现在市场上最便宜的汽车都要三万元，就算用分期付款买进，头期都要六千元，余款分七年供，每个月还要四百元。在加上汽油，过路费，泊车费等等，每个月单单养车都要七百元以上。
有了车后节目就多，花钱的机会就多，想存钱就难上加难。虚荣心告诉我们，车子就是身份的象征，能够换新车就代表我们有本领，事业有成。所以旧车未供完就想换新车，结果是个永远供不完的车。
错误的第二步：装修自己的屋子
居者有其屋，每个人都应该有自己的屋子，有机会买屋子没有理由是错误的决定。而且屋价年年上升，早买肯定比迟买好，这是不用争辩的事情。但是这其中却大有文章，如果处理不当，可能致富无望。
在还没有自己屋子之前，租房子的人都有相同的想法，那就是一切从简。家私不用太好，能用就可以。电视不用太大，能看就可以。装修不用谈，房子不是自己的。东西不用买太多，省得将来搬屋子的辛苦。样样都从简，就可省大钱。
买了新房子，样样都讲究，装修贵一点不要紧，要住一辈子。家私不能够随便，朋友看了没面子。冷气机，电视机，冰箱等等都得齐，这样才能算住自己的家。样样都要钱，幸亏贷款容易，可以先用未来钱。
有了自己的家，供车供屋都来不及了，怎样再存钱？没有存钱怎样作投资，没有投资怎样发达。这就是买车买屋后的危险。
致富其实很简单，从无到有只是三步骤那就是：先苦后甜，胆大心细，积少成多。
先苦后甜
顾名思意，就是把当前想要的享受押后而已。
有的人每月一千令吉就可养活一家人，有的人每月五千令吉还不能养活自己。
有个名人曾经说过一句话：“人的需要不多，想要的却太多。”
这可是值得我们深思的。如果我们想要做到先苦后甜，我们首先要战胜自己，控制我们的欲望。
这样我们才可以控制我们的开支，开始存钱。
能够领悟“先苦后甜”比我们拼命在职业上往上爬来得重要，人们都有错误的想法以为只要我们的薪酬高我们就可以更快致富，其实薪酬的多寡并不能决定一个人将来能否有钱，薪酬高的人社会地位比较高，开支也就高，想要存钱却比薪酬低的人来得难，主要原因是薪酬高的人信用也高，负债的机会相对的也会高。
举个例子，薪酬高的人可以欠信用卡的钱，薪酬低人连信用卡都没有，根本都没有机会去欠。
有欠钱的人是已经先甜后苦了，要把他改为先苦后甜当然比没有欠钱的人困难。
胆大心细
先苦后甜的目的是存钱，存钱的目的就是为了投资，投资讲究的是“胆大心细”。
单单存钱在银行是不可能致富的，要致富一定要通过投资，要投资就要接受风险，要承受风险需要的是胆量。
要成功却非“胆大心细”不可。
孙子兵法有云：“多算胜，少算不胜。”
多算者就是算了又算，也就是细心的表现。
投资股票需要的是胆大心细，像今天的大熊市，整个市场都是大平卖，我们需要勇气买进，更需要细心的选股。
选对股比选对时来得重要，没有人会知道今天的股市是否是谷底，今天你认为低了，明天它可能会更低。
你敢买进就是因为你有勇气接受它可能会再跌的风险，你会有这种勇气是因为你已经做好功课知道所买进的股是只好股。
买股票一定要细心的做功课，你一定要知道它的资本有多少，债务有多少，过去盈利如何，未来展望如何等等。
如果你不能做这基本的功课，你就不好投资股票。
单单有勇气买进只是匹夫之勇，这是投机不是投资，想致富需要的是投资不是投机。
积少成多
很多投资股票的人，都不敢期望通过股票致富，他们缺乏信心是因为他们的投资额小，以为小钱只能赚零用钱。
他们不知道复利的奥妙，不懂得“开番的理论”(这是我最喜欢的理论，以后我将会专题讨论)。
投资致富是从无到有，这过程就是靠积少成多。
罗马不是一天建成的，同样的投资股票致富也不是一朝一夕就可以成功的。
但是请放心，它不是你想象的那么久。
让我举个例子，今天如果你买一辆WAJA，头期18000令吉，每个月你要供750令吉或每年9000令吉，为期7年。
假设你改变主意不要WAJA，只想早日致富所以决定把这笔钱用来投资股票，而股票每年能为你赚取12%的利润，你要多久才能成为百万富翁？
答案：用18000令吉开始投资股票，而且每年继续投资9000令吉，为期7年，过后就停止加码，只让那笔钱继续滚下去，投资回酬每年12%，你只要25年就可成为百万富翁。详解如下：
注：12%的回酬是很保守的，我们投资股票应该追求更高的回酬。我的理想是26%，下回分解。
轻松的踏上了理财之路
理财之路我走了整整20年，什么甜酸苦辣我都试过了。
现在，看到年轻人也踏上了同样的路，我是有点感受，我在想，如果要我重新的走一趟，我会是怎样走？
就让我闲聊几句吧……
理财的目的是为了致富，如果不能成功致富，再好的理财方法也是空谈。
至于要达到多少才算成功致富呢？
有的人说百万，有的人说千万，有的人说亿万……
但是我相信，对于平凡人而言，达到百万的目标应该是成功致富了。
因为我们都是平凡人，所以就先把目标定在百万吧。
我们总得先有个百万，才好谈那个千万，亿万吧。
平凡人通常都选择简单又容易走的路，理财之路当然也不例外。
理财主要分为两个部分，那就是储蓄和投资。
所以，我就从平凡人的角度选择简单又容易的方法。
首先，谈谈储蓄的方法：
平凡人多数都是打工的，因为打工的人入息有限，所以可以储蓄的钱也是有限。
如果过度的储蓄，那么就得做出很大的牺牲，对于平凡人而言，这将是很痛苦的事情。
一个人只能够活一次，我们总不能因为过度的储蓄而白白的浪费人生。
我记得有个大老板，他的孩子个个都很成功，所以没有人要接手他的生意。
人家问他为什么没有去旅行，他总是说生意放不下，走不开。
如此这样，年复一年，他就是放不下，走不开。
最后一次我见到这位慈善老人，他已经是躺在病床上了。
那时他的心情很好，他告诉我，他刚刚从北京回来，而且还登上了万里长城，拿到了那张“不到长城非好汉”的证书。
古稀之年还能够拿到证书，的确是了不起。
可惜，那是他第一次出门旅行，也是最后一次了。
这件事对我的影响很大。
Chin Chai大哥也讲过这样的一个故事，虽然我不身历其景，但是却历历在目……
那个老人临死前抱住满盒的珍宝，双眼流泪，后悔没有好好的享受人生……
唉，太不值得了。
所以我不赞成过度的储蓄。
但是，想要达到致富的目标，理财的路上还是需要储蓄。
所以，我建议适当的储蓄，例如：每个月500令吉的储蓄。
数目不必太大，只要能够持之以恒就可以了，太多的储蓄反而不好，因为它会影响我们的生活。
我们得接受现实，现今的社会，每个人都有汽车和屋子要供期，能够储蓄的钱当然就很有限了。
但是，为了将来，500令吉的储蓄还是比供车供屋来得重要。
所以我建议，先储蓄了500令吉才来谈供车，供屋或旅行。
假设你的薪水是3000令吉，储蓄了500令吉，你还是可以享受你的生活。
如果你想去登万里长城，那么就再从剩余的2500令吉中储蓄吧。
一个月储蓄300令吉，10个月就是3000令吉，足够你去游玩北京一个星期了。
假设你的薪水是2000令吉，储蓄了500令吉，还剩下1500令吉。
如果你还是觉得钱不够用，那就没办法了，你只好努力的去工作或者想办法赚一些外快吧。
生活就是如此，想多花钱享受，就得想办法多赚钱。
可是，在还没有享受之前，记住：你要先存下一笔钱，剩余的钱才拿去尽情的享受。
这样子，你将来就不会后悔的说，你还没有享受到人生。
当然，我得提醒你，想要好好的享受人生，你得先有健康。
想要健康，最好的方法就是离开烟酒，离开夜生活。
有一位朋友告诉我，他因为要抽烟喝酒，每个月都要花800令吉，所以无法供新车。
但是，他看到他的朋友，没有抽烟喝酒，却也同样不能供新车。
原来他朋友没有抽烟喝酒，但是却喜欢赌博。
其实，我们只要远离烟，酒，赌这三害，我们就可以得到健康和享受了。
更重要的是，我们就可以储蓄了。
为将来的致富而储蓄，我们的心境会很舒服，这也是一种心灵上的享受。
接下来，再谈谈投资的方法：
把钱存在银行，那微薄的利率是起不了复利的作用，所以，我们一定要把钱拿去投资。
我的一位朋友就是只懂得把钱存在银行，虽然经过40年的节俭而达到了致富的目标，但是却也牺牲掉了应有的享受，这种“人赚钱”的方法我是不赞同的。
我觉得人生本来就是一个挑战，不管你是平凡或非凡，你都是要经过重重难关，万般风险才能够来到这世间。
成千上万的精子中，只有你一个成功了，你说难不难，险不险？
所以，就接受多一点风险吧！这是你与生俱来的天性。
勇敢的把储蓄钱拿去投资，脱离“人赚钱”迈入“钱赚钱”。
投资就是做生意，对平凡人而言，自己做生意是比较困难。
所以我给的建议就是：以间接的方法去做生意。
通过股票我们就是以小股东的身份投资做生意，这就是间接的方法。
例如，我们买进大众银行的股票，我们就是大众银行的小股东了。
大众银行赚钱，就是我们的公司赚钱了。
这就是间接的方法做生意。
我看我不必花太多的精力来讲投资的好处了。
我以前的文章已经讲过了，冷眼的新书也讲过了。
简单说一句，对于平凡人而言：投资就是买好的股票来收长期。
记住：管理层良好而又赚大钱的公司就是好的股票。
就是这样的简单。
根据我的经验，平凡人只要懂得选股就可以了，选时就留给非凡的人吧。
所以，投资的好方法就是，把储蓄来的钱，尽快的买好股就可以了。
这就是最好的投资方法了。
我们就为这投资方法取个专业的名字吧，那就是大家都熟悉的名称：投资组合。
每个平凡人都应该拥有自己的投资组合，然后通过它来达成致富的目标。
我们管理投资组合的方法就是我们的投资方法。
我们是平凡人，所以也不必勉强的去学习基金经理的管理方法。
我们就采用简单而容易的方法，那就是尽量维持100％的投资，就像综合指数一样，不管熊市或牛市，就是100％的投资。
我们不必像基金经理那样，担心客户要领钱，随时都要存有至少10％的现金。
而我们的投资组合却是：只有进，没有出！直到完成目标为止。
记住：在还没有完成目标之前，投资组合的钱是不可以取出来用的！
通过投资组合我们就可以“钱赚钱”，我们的将来就有了保障。
但是，我们是生活在现在，不是将来。
接受现实，我们不可以白白的来人间一回。
所以，我们应该以“人赚钱”得来的钱享受我们在世上的每一天。
这样子，我们现在不后悔，将来也不会后悔。
这就是我理想中的理财之路。
我女儿的投资组合就是贯彻这方法。
所以，她已经轻松的踏上了理财之路。
机会率
那天朋友介绍我玩一个游戏。
有人要打赌“万字”的大小。
那人说：万字头奖已经连续5次开大了，所以这次一定是开小了！
所以他要拿小和人打赌：赢，他只赢800。输，他就输1000。
朋友问我要不要赌？
万字怎样分大小？
很简单，如果第一个号码是0到4就是小，如果是5到9 就是大。
连这样都可以赌？真是无奇不有。
谁的胜算比较高？
连续5次开大，第6次开小的机会就会比较高吗？
我没有读过精算学，但是简单的“机会率”告诉我，这是赌不过的！
我相信第6次的机会还是均等的。
赢多输少，就是博得过了！
我是不赌万字的。
因为我认为赌万字是吃亏的，每下注100元就注定要亏45元，这种生意做不过！
理由：投注1万个号码，从0000到9999，所有的奖金加起来只是5500，所以注定要亏4500！
我是很在意“机会率”的。
如果我认为机会偏低，我是不下注的！
投资股票时也是如此。
投资股票也可以用“机会率”吗？
当然可以！
整体股市的成交量持续偏低的时刻买进，胜算就高。
个别股项的成交量少得可怜的时候买进，胜算就高。
买高回酬，低本益比，票数又少的股项，胜算就高。
这就是我计算股票 “机会率”时，所采取的方法！
当然，这些“胜算”是要靠时间来达成的。
时间越长，胜算越高。
不怕风险高，只怕回酬低
我故意把A和B两位富翁的投资放在两个全然不同的股项上，目的只是为了突出选股的重要性。
(请参阅我刚刚的发表：思想上的差别，决定了人们“致富”的命运！)
我认为选赚钱公司的股票是很重要的。
因为在实际的投资环境里，很少人会注重公司赚钱与否，大多数人只是注重“股价”而已！
而且在投资的过程中人们会受到各种各样的影响，从而改变投资的“本质”。
(买赚钱的公司就是投资的本质。)
就举个例子吧。
当你选中一只年年赚大钱的公司。
买进后你耐心的等待，等待它的股价上升，等待市场认同你的看法。
可惜市场就是没有注意到你所选的股项，反而你朋友所选的那只年年亏大钱的股项却冲上天去了。
这时你的朋友就会告诉你：你的方法是错误的！不管是黑股，白股，股价能够上升的才是好股！
在失望的同时，你的信心就会动摇了。
你可能会想，不如这样吧！我就投资70巴仙的资金在那只“黑股”，另外的30 巴仙就存在银行，这样就是很安全的投资方法了！
(一个辛辛苦苦经营的投资组合就这样变质了！)
我突出“年年赚钱”的公司就是为了要投资者避开“年年亏钱”的公司。
因为实际的投资环境，是和理论不同的。
在讲一个真实的故事。
我的一位朋友介绍我一只“好股”：METROPLEX。
他说这只股的价钱只是区区的两毛多。NTA却是1.23令吉。
而且公司的后台老板是云顶的林悟桐。
(METROPLEX的老板就是林悟桐的女儿。)
他认为我应该把EON换成METROPLEX做长线的投资，这样我就可以快速的“开番”了。
(两毛多变成一令吉就是两个番了！EON的价钱是9令吉，要开两番就是36令吉！ 他问我：那一个比较容易？)
他的分析很有说服力。
幸亏我很注重投资原则，否则可能会受他的影响。
我的投资原则是：买股票就是投资成为小股东，所以公司最重要的就是能够赚钱！
METROPLEX年年亏钱，因此它是不符合我的投资准则。
就拿这两只股作为例子吧：
如果A富翁投资70万买进“年年亏钱”的METROPLEX做长期投资，另外的30万存在银行。
而B富翁却投资全部的100万买进“年年赚大钱”的EON。
那一位的风险高？那一位的回酬低？
如果没有列出股票的名称，答案显而易见：买“年年赚钱”的股项才是正确的决定。
但是因为有了名称，这问题就不这样简单了。
(我相信很多人会认为：A富翁才是对的！)
这就是理论和实战的不同！
所以我只好突出两者的不同，希望大家都能够有正确的投资思想！
(我相信还是有很多人认为：这只是klse.8k自己认为是正确的投资思想而已。)
再回来研究你的问题：
投资70巴仙是否比投资100巴仙来得安全？
我的看法是这样的：
如果所选的股项是METROPLEX，那么70巴仙的投资绝对比100巴仙来得安全。
但是如果所选的股项是EON，那么100巴仙的投资也无不妥！
为什么？
EON的EPS是2.00令吉，每年股息都有0.65令吉。
EON现在的价钱只是9.00令吉，9.00令吉如果存在银行一年只能获得0.36令吉的回酬而已！
买EON却可获得0.65令吉的股息。
(而且这股息只是真正盈利的三分之一而已！)
所以我看不出有什么风险。
(我认为没有必要去减低“看不出的风险”。)
我只知道想要致富，就要有这样的思想：不怕风险高，只怕回酬低！
我不怕“风险”高，只是因为这是计算过的风险。
(公司年年赚大钱，何来的“风险”？)
我怕“回酬”低，只是因为这是很明显的事实。
(定期存款的利率只是4巴仙，就是个很明显的“回酬”低。)
我认为要减少投资的巴仙率，应该是在股市处于“大牛市”状况的时候。
今天我认为股市还是处于牛市的初期。
(所以应该是100巴仙投资的时候。)
当然以上所述都是很主观的见解。
但是它却是我深信不疑的正确投资方法。
(又主观了！)
再做个解释：
一个篮子里有九个小球，每个小球有个号码，号码是从1到9 。
如果叫你关着眼睛拿一个出来，你选单数还是双数？
我一定选单数！
(但是你说我一定对吗？)
股市投资就是这么一回事！
思想上的差别，决定了人们“致富”的命运！
为了减少投资的风险，专家们想出了种种的方法。
其中一种惯用的方法是配合年龄来决定投资的巴仙率，那就是：100减去年龄就是应该投资在股市的巴仙率。
举个例子：
如果年龄是30岁，那么应该投资在股市的金钱就是70巴仙，剩下的30巴仙就是现金。
如果年龄是60岁，那么应该投资在股市的金钱就是40巴仙，剩下的60巴仙就是现金。
今天银行的定期存款利率只是区区的4巴仙。
如果一个30岁年轻人运用这方法，那么他就得把30巴仙的资金存在银行赚取那微薄的回酬，然后才运用70 巴仙的资金在股市追求高的回酬。
这个方法无视以股市的变化，它很“科学”的把股市定型为不变的投资市场，不管牛市或熊市都是运用固定的方法。
这样的投资方法保守，它是以避开风险为出发点。
但是，它是不是真的能够减少风险呢？
投资70巴仙真的比投资100巴仙来得安全吗？
我曾经认真的考虑过这问题。
假设有A和B两个百万富翁。
A富翁以小股东的身份投资70万在一家年年亏钱的公司，另外30万存在银行。
而B富翁却以小股东的身份投资全部的100万在一家年年赚钱的公司。
分析两人的风险和回酬。
我认为A富翁的风险很高而且回酬也很低。
(投资在亏钱的公司自然是高风险，存在银行的钱却是低回酬。)
而B富翁的风险低而且回酬也高。
(投资在赚钱的公司自然是风险低，回酬高。)
现在让我们再来研究股票投资。
为什么说投资买赚钱公司的股票是风险低呢？
因为开门做生意就是为了赚钱，我想不出好的理由，为什么说公司赚钱还有风险。
(可能的风险应该只是价格的波动吧。)
股票投资还有一个好处，那就是“灵活”。
如果自己投资做生意，业务不理想，我们是无法全身而退的。
投资股票就没有这回事，如果公司的业绩不符理想我们可以迅速的换股。
就是这个灵活性，所以我说投资股票的风险低。
(当然先决条件是不可以和股票有感情。)
这些道理显而易见，很容易明白。
但是真正的运用在股票投资上面时，人们却不这样的认为，因为股票的价钱是每天在变动的。
人们只注重价钱，如果买进后价钱下跌，就是亏本了！
(公司赚不赚钱根本就是另外的一回事。)
所以人们都认为股票的价钱比公司的业绩来得重要。
(BUFFETT是看公司的业绩，而群众是看股票的价钱。)
就是这个思想上的差别，决定了人们“致富”的命运！
现在就是靠耐性的时候了！
朋友打电话给我，问我读了没有WARREN BUFFETT最新的股市评论。
他购买了12月份的FORTUNE杂志(Special issue: Investor’s Guide 2002)，里面有篇专访：
Exclusive : WARREN BUFFETT on the Market
他认为这是篇难得的文章，所以打算复印给我。
我是FORTUNE杂志的长期订户，所以当然不会错过这篇好文章。
这篇文章好长，所以我无法把它翻译成中文在此发表。
我只想根据里面的一点点精华，讲讲我的感受。
文章一开始BUFFETT就列出美国道琼斯指数(DOW JONES)过去34年的历史。
他把它分成两个17年的阶段。
第一个17年：
1964年12月31日：874点
1981年12月31日：875点
(他要告诉我们这期间道琼斯指数并没有成长，只在原地跑步！)
第二个17年：
1981年12月31日：875点
1998年12月31日：9181点
(他要告诉我们这期间道琼斯指数成长超过了10倍，是个疯狂的年代！)
这引起了我的兴趣，因为据我所知：
第一个17年，从1964到1981，BUFFETT的身家增加了26倍！
从6百万变成2亿5千万。
平均每3年多就开1番。
(大约39个月就开1番)
第二个17年，从1981 到1998，BUFFETT的身家又增加了130倍！
从2.5亿变成330亿。
平均每2年半就开1番。
(大约30个月就开1番)
如此看来，BUFFETT的投资方法并没有受到指数的影响。
第一个17年指数没有变动， BUFFETT的身家也照样可以增加，而且增加的幅度也很可观，差不多3年就开1番。
(这必然是他的投资方法很正确！)
第二个17年指数上升了10倍，BUFFETT的身家也快速的增加，开番的时间也跟着缩短了，差不多2年半就开1番。
(当然这也是他的正确投资方法使然。)
顺便讲一讲BUFFETT的历史。
BUFFETT是在1930年出生的，在1964年他的年龄是34岁，身家大约是600万美元。
BUFFETT一生都没有打过工。
(他只帮人投资而赚取酬劳。)
他是靠投资股票致富的！
20岁那年的他身家大约是2万美元。
从20岁到34岁只是短短的14年他的身家已经从2万变成600万，足足成长了300倍！或8个多番。
这个开番的速度是惊人的，因为他不需要2年就可开1番。
(大约20个月就开1番。)
我不厌其烦的讲述BUFFETT的致富过程只是想告诉大家，致富是急不来的。
如果能够做到两，三年就开一番已经是极限了！
因为今天BUFFETT已经是世上第二有钱的人了，仅次以BILL GATES而已！
(他的开番速度也只是平均每2年半开1番而已。)
BUFFETT已经证明给我们看，只要方法正确就算整体的股市没有上升，选对股也照样可以开番的！
(文章中的第一个17年就是很好的证明。)
BUFFETT选股首重ROE。
也就是这个理由，我所选的股项也是先注重ROE，才来看PE和NTA。
我自认没有BUFFETT的才华，所以我只好跟着他的脚步走，只希望这样做能够少走点冤枉路。
他2年半开1番，我就把目标定为3年开1番就可以了。
他有的是耐性，我只好也跟着培养我的耐性了。
现在就是靠耐性的时候了！
股市投资有两个困难的时刻
股市投资有两个困难的时刻：
第一：是当我们已经处于赚钱的时刻。
第二：是当我们面临需要换股的时刻。
先谈第一项：当我们已经处于赚钱的时刻。
当我们所买进的股项已经增值了，这就是处于赚钱的时刻。
也许你们会问：有钱赚，还有什么困难呢？
我常常说：投资股票是为了致富不是为了赚零用钱。
就是因为这个思想，所以才会难受。
股票增值了，如果卖掉就是真正的赚钱了！
(不再是“纸上盈余”了！)
但是如果卖掉后，它继续的上涨，继续的“开番”岂不是失去了致富的大好机会？
“致富”靠的是“开番”。
能够增值的股票，才能够“开番”。
(请接受事实：不是随便一只股都会“开番”的。)
把才刚刚增值的股票卖掉，岂不是断了“致富”之路？
(难道不怕它就是那只千里马？ 连开几番的好股！)
但是如果不卖，它由掉回头，岂不是见财化水？
(就好像RUBBEREX－W这样，从1.43跌回0.94。)
不卖怕它跌，卖了怕它上！
这种患得患失的心态，最是令人难受！
这时刻真的是渡日如年。
所以我说：处于赚钱的时刻最辛苦。
×××××
再谈第二项：当面临需要换股的时刻。
我买进股票做投资之前都是做好了“收长线”的准备。
所以我是不会轻易的把它卖掉。
我选股做投资是根据它的基本因素，如果预期的业绩符合我的预测我就会耐心的等下去。
一直等到我对股市转为悲观为止。
(我理想的悲观时刻是牛市的末期：市况狂热，成交量和本益比偏高。)
但是如果买进后，出炉的业绩比我预期的差，我就需要认真的考虑是否要继续的守住。
如果公司只是少赚，我通常会继续的守下去，再等下一季的成绩。
我最不能接受的是突然而来的亏损！
这是个警钟，它告诉我：是换股的时刻来临了！
面临需要换股的时刻是最痛苦的了！
(只对长线投资者而言，短线投机者没有这烦恼。)
为什么？
套用一位朋友的话：都收这样久了，多少都有点感情，而且如何肯定新的一定比旧的好？
要决定换股，绝不是件简单的事情。
首先要先承认旧的已经不好了，这就等于是自掌嘴巴！是件很伤自尊心的事情。
尤其是像我这样的投资者，喜欢鼓励人们投资，免不了是有人跟我买同样的股项。
我换股，他们要怎样？
(这就是我的烦恼。)
还有，如何去培养新的信心？
对我而言，选股不是困难的事情，问题是如何培养信心而已。
我的选股方法很“科学”。(我注重的是ROE，PE和NTA，这些都是“科学”的“证据”。)
我讲究的是证据，也就是好的业绩和历史。
(注：我上次选DRB－HICOM是看HICOM，GADEK和G CAP的历史，不是DRB的历史。)
因为我的选股方法很“科学”化，所以运用起来就很简单。
(也很容易，只要花时间就可以了。)
所以选股不是问题。
问题是如何培养“入选股项”的信心而已！
用“科学”的方法选股，当然会有很多的选择，因为符合条件的好股很多。
要选那一只股呢？
(这又是换股的烦恼)
我是不采用分散投资这方法的！
因为我知道分散投资能够减少风险，但是同样的它也会降低回酬。
(我不怕风险高，只怕回酬低。)
要一只股 “开番”当然比要十只股都“开番”来得容易！
例子：
一班10个优秀的小学生。
只要求其中一位将来成为医生当然比要求全部都成为医生来得容易！
(问题是如何知道是那一位而已！)
在选择的过程中，最需要的就是信心！
虽然最后的决定，靠的是“艺术”也是“感觉”。
但是没有信心是不行的！
(没有信心是不能做决定的！)
对个别股项而言：信心是从不断的研究，更多的了解而培养起来的！
(因此需要的就是时间。)
几个月前，当DRB－HICOM公布第一季的业绩时，我预期它的每股EPS为0.07令吉，但是真正的成绩是每股负0.01令吉。
(从那时刻开始我就开始烦恼了！ 因为我知道换股的时刻到了！)
今天我已经熬过了这困难的时刻。
股市投资是“ART”和“SCIENCE”的配合
(股市投资是“ART”和“SCIENCE”的配合。)
“艺术”靠的是感觉，“科学”靠的是证据。
要预测股市的走向，我们需要“艺术”多过“科学”。
换句话说：我们要靠“感觉”多过“证据”。
经过多年的投资生涯，我结合了所有的经验，想出了八种方法给股市评分。
我的目的只有一个，那就是：预测股市的走向。
我这八种方法主要是靠“证据”，也就是说我尽量用“科学”的方法来预测股市的走向。
当然，我这八种方法都不是很完善的方法，因为“证据”是很难齐全的，尤其是第一个方法：“三年一个循环”(3 Years Cycle) ，它根本就没有任何的“科学”方法可以印证。
但是，我知道“三年一个循环”的重要性，所以我给它足足4分。
(相对的“三个月理论”我只给1分。)
所以，可以这样讲，我这八种方法还是要依赖“感觉”的。
既然不是“科学”的方法，自然不能令人信服。
怕不能令人信服，因此我很少谈及它们。
印象中，我好像只提起过“三个月理论”。
我认为要令人信服是要拿出成绩来。
而且是能够给大家看的成绩。
这就需要时间。
Klse.8k在这网站出现也只是短短的一年，当然看不出什么成绩。
等将来有了成绩才谈也不迟。
无论如何，你们要我逐个说出这八种方法的来龙去脉，你们的建议我会认真的考虑。
(我对股市的投资很是认真，所以请给我多点时间。)
现在，让我们再来谈谈“艺术”和“科学”：
研究股市的走向，“艺术”比“科学”来得重要。
但是选股却是“科学”比“艺术”来得重要！
选择股项做投资是万万不能靠“感觉”的！
公司赚钱或亏钱都是讲“证据”的。
公布出来的业绩就是强而有力的“证据”了！
这绝对是“科学”的，没有“艺术”可言。
当然，如果十只股都拥有同样良好的基本因素，要选那一只做投资呢？
这可能就需要靠“艺术”了。(也就是“感觉”。)
如果十个都选，那么就是放弃运用“艺术”了！
没有“艺术”的投资当然不能有特出的表现。
要求其中一只“开番”当然比要十只都“开番”来得容易！
题是：要如何选中那只会 “开番”的股而已？
这就是靠“艺术”！
(我不认为这是“运气”)
总结：
股市投资是“艺术”和“科学”的配合！
选时：注重“艺术”多过“科学”。
感觉比证据重要。
选股：注重“科学”多过“艺术”。
证据比感觉重要。
投资的风险
这么多年来我的投资方式都已经定型了。
我选股只是靠简单的数据，每个人都可以轻易取得的数据。
这些数据就是从公司所发布的业绩里取得，当然这些都是过去的数据。
这个网站的朋友都知道我最喜欢的股项是EON和DRB－HICOM。
我喜欢它们是因为它们的EPS很高，所以潜在的，也就是未来的PE很低。
我相信每只股最终都会回来到合理的平均PE。
所以只要它们能够回来到平均的PE我肯定可以开几个番。
但是，这些种种都是假设的，因为它们的成败将取决于未来的EPS。
我当然无法预知公司未来的EPS，我通常只是假设既然上次是这样，将来也应该是这样，所以DRB－HICOM刚刚公布的业绩的确是出乎我预料之外。
它突然由盈转亏当然不是一件好事情。
亏钱就是没有了EPS，没有EPS当然就不能计算PE了。
所以DRB－HICOM的亏钱真的是一个坏消息。
虽然公司方面有特别的强调，这一季的亏钱并不代表说它接下来的三个季也将是亏钱的。公司说接下来的几个月，双轨火车的工程将会提高公司的EPS，公司甚至预言，这个财政年，截至2002年3月的盈利将可以和去年相等，也就是可以取得411millions令吉的税前盈利。
但是我是个讲究实际的人，我只相信已经公布了的数据，对公司的承诺信心不大。
行言至此，大家都知道我对DRB－HICOM的热忱消退了。
这是事实。
那么我是不是已经决定把DRB－HICOM卖出呢？
这又未必。
我的经验告诉我，如果只单单根据一个业绩来行动，失败的可能性很高。
尤其是在牛市时期。
1996年我的一个主力投资就是因为业绩出来后和我的预测相差很大，所以我就卖出一半。
我卖出的价钱是8令吉，它竟然在我卖出后的短短几个月内升到20令吉。
我的一个战友就是因为把全部的货用8令吉多的价钱卖出，眼瞪瞪的看到它上到10多令吉，而失眠了好几个晚上。
最后他用13令吉的价钱买回才可安眠呢！
股市就是很奇怪的东西，它是不讲道理的。
一个牛市，鸡犬升天，不管好股坏股，它都照起不误。
牛市靠的是消息，有消息的股往往上得比没有消息的股还快。
赚钱多的公司却不见得可以上得比亏钱的公司还快。
这是事实，一个不容争论的事实。
既然如此，为什么我要这么辛苦去选赚钱的股来买呢？
不如直接就选低价股来买就算了。
我选赚钱的股来投资，是为了稳健。
我知道只要稳健的赚钱，不要太贪，不要太急，一年要赚个26巴仙是简单的事情。
只要能够连续三年都赚26巴仙就可以开一个番了！
这就是我投资的目标，每三年一个番！
但是要开番的先决条件就是不能买到会停牌的公司。
公司如果停牌当然就不能开番了！
买赚钱的公司就可以避免买到会停牌的公司。
换句话说，买赚钱的公司就是买个安心。
如此简单而已。
所以暂时我是不会把我的DRB－HICOM卖出的。
可是我却不能阻止我的朋友们卖出。
老实说，今天我有一位朋友就是因为我对DRB－HICOM的失望而把手上的DRB－W换成RUBBEREX－W。
投资股票就是这么的一会事，有时我们也要问问我们自己：下一步应该怎样走？
我告诉我自己：急什么？现在牛市才开始，一个挫折算得了什么，又不是没见过？
换股？有的是机会，急什么？
就慢慢的等它变化吧。
反正还是有这么多的人是从来都不根据业绩来投资的。
DRB－HICOM只是亏那一点点，它的NTA还是有2.34令吉，怕什么？
用耐心和时间让股价成长
成功没有偶然。成功一定要经过周详的策划。
投资股票也不例外，我们既然决定投资股票我们就要定下一个目标。
我为自己定下的目标就是：我要通过股票投资来致富。
我不是为了赚零用钱而投资。
所以每项投资我都是认真的去策划，从买进到卖出我都预先构思好了对策。
所以买进后我就会耐心的等待。
等待期间我是不会让恐惧和兴奋来影响我的全盘计划。
买进后最难度过的时刻就是股票增值的时候，股票贬值反而不难度过。
股票增值会使人有卖出的冲动，贬值反而不会。
如果没有周详的策划，股价上升后就会使人有套利的想法，人们总会想出种种的理由来说服自己把赚到钱的股票卖出。
很多人都有过这样的经验：
1.00令吉买进的股票，1.50令吉卖出，然后眼瞪瞪的看它升到5.00令吉。
明明是赚大钱的机会就白白的让它飞走了！
没有全盘的战略就会面对这样的问题。
所以选对时和选对股也不一定能够令人致富就是这个道理。
股票大师Livermore有句名言：It never is your thinking that makes big money, it’s the sitting.
买进后就不要胡思乱想，安安份份的守住。
股价上升就由得它上，自己不动如山。
盯住目标，耐心的等待就是最好的投资方法。
同时也是个赚大钱的投资方法。
想要致富就要采用能够赚大钱的投资方法。
辛辛苦苦的找到了一只好股，却只赚个零用钱，是个很可惜的事情。
今天下午有位朋友告诉我他打算把DRB－HICOM卖掉，问我意见如何。
他的DRB－HICOM是上个星期才买进的。买进的价钱是1.10令吉，现在的价钱是1.46令吉。
他说短短的一个星期获利30巴仙应该可以满足了。
他既然已经决定要卖出了，我也不方便阻止他。
那么我就根据投资经验告诉他，现在还不是卖出的时机。
理由简单，EON的消息都还没有出来，当然不是卖出的时候。
EON如果只是单单要买一个吉打洋灰是不需要停牌三天的。应该还有别的消息。
股票投资有个名句：谣言时买进，消息公布后卖出。
所以最快也要等到星期二EON复牌后才可卖出。
请大家别误会，我并不是叫大家卖出已经增值了的股票。
现在绝不是卖出的时候，就算要换马也不是时候。
EON，DRB－HICOM和DRB－W都是已经选对了的好股，也就是会往上冲的活马。
把活马换死马，是投资股票的大忌。
不要因为贪心而这样想：这只股已经开了半番，不如我把它换到另一只还没有动的股，这样子就可以更快的致富。
经验告诉我，这招是行不通的。
我自己当然是不会卖出的。
我已经为我的股票准备了全盘的计划，不到时候我是不会离场的。
DRB－HICOM的每股净资产值是2.35令吉。
我相信在这轮消息推波助浪下，它很快就可以回到它应有的价值，那就是2.35令吉。
而且2.35令吉的DRB－HICOM也还不是卖出的时候。
根据预测的0.32令吉的EPS来计算，DRB－HICOM在2.35令吉的价位时，它的本益比也只是7.3倍而已！还是很便宜。
(2.35 / 0.32 = 7.3)
再提醒大家一下，我的目标价位是最少20倍的本益比。
现在的指数才是区区的646点，离开历史性的高点1300点还远得很呢，急什么?
不要忘记LIVERMORE的名言：
It never is your thinking that makes big money, it’s the sitting.
我的投资思想
又是大股灾！
每次跟朋友碰面话题总是离不开股票。牛市如此，熊市也是如此。认识我的朋友都知道我是最喜欢股票的人。可能他们是投我所好吧！
有位朋友试探性的问我：最近股票跌到这样便宜，你不是可以大举扫货了！
扫货？
原来他要看看我是不是神！
我早已经全身投入了！那里可能等到今天！
原来也不过如此。
奇怪？看你还谈得风升水起，难到你就没有受伤？这可是个大股灾呀！
对呀！我当然知道这是个大股灾。
为什么我还能谈得起劲？
主要原因是我的投资思想。
我从一开始就把投资股票当作投资生意。只要我投资的公司赚钱我就当作是我赚钱。这就是我的投资思想。
我注重的是我投资的公司的业绩。只要它们的业绩如我所料我就可以谈笑用兵，无忧无虑。
我对我所投资的公司的要求就是：赚钱。赚得越多越好。
我告诉我朋友：只要我的公司赚钱，美国股市暴跌关我何事？
谁说没有事？
我朋友说：美国暴跌，大马也跌，你的股票的价值也会跌！
我不服气：可是我所投资的公司所赚的钱还是一样呀！
我朋友说：股灾来了，你所投资的公司的生意也会受影响呀！过去赚钱，将来就不能赚了！
是吗？
我还是不相信他的话，我只相信我公司的业绩报告。
虽然那些业绩报告讲的都是过去，不是未来。但是未来总是个未知数。
我认识一位小贩，生意好得不得了！
我问他：美国股市暴跌你担不担心？
他瞪着我说：只要我的生意赚钱，美国股市暴跌关我何事？我又没有玩股票！
我告诉他：股灾来了，你的生意也会受影响呀！
是吗？
他还是不相信他的生意会受股灾影响。他只相信他每天所赚的钱。
最近马来亚银行要裁退员工。
赔偿额是：月薪 X 1.65倍 X 工作年数
有位朋友工作了20年，月薪大约3000令吉，估计可以获得十万令吉的赔偿金。
如果这笔十万令吉的钱存在银行，一年只可赚取4200令吉的利息，或每月350令吉，少得可怜。所以他打算把这笔钱用来投资，自己却想转行做保险。
我介绍他把那十万元投资在一家挂牌公司，这家公司每年都赚钱，如以十万的投资来计算去年就可净赚了27300令吉，或每月2275令吉。相等于他现在月薪的75巴仙。
但是公司去年只把大约三成的盈利当作股息分发给股东，另外的七成再投资。
所以只笔十万令吉的投资只可以获得股息8450令吉，或每月704令吉。
但是这8450令吉的股息已经是银行利息的一倍了！
真的有这样好的投资机会？
他有些心动。
这是什么股？
有点赌博的味道。
可是现在不是买股票的时刻呀！
还是不赌为妙。
原来股灾时刻要劝人投资买股是困难的。
原来还是有很多人认为买股票就是赌博。
我无话可说，谁叫我的投资思想和别人的不同。
股灾真的这样可怕吗？
为什么我没有这种感觉？
我的选股方法
我曾经简略的谈过我的选股方法。请参阅我过去的发表：选股还是选时？
现在我再加以补充：
根据我的个人经验，选股容易选时难。
选股容易是因为我的投资方法已经大致定型了，我的主力只投资在赚钱的公司(不包括投机的部分)，赚得越多越好。
我是用ROE来衡量一间公司的赚钱本领，ROE越高越好。我是用1年，3年和5年的ROE来评定。
(ROE ＝ Return On Equity)
根据我的看法，ROE越高的股票就是越好的成长股。所以我选的股票就是高成长股。
我是用这种方式来选股的：
首先我把主要交易板的股票用ROE来分成A，B，C，D，E，五个等级，由强到弱，ROE越高的就越强。
我曾经几次谈过ROE，请看我过去的发表。
无论如何，我以后将会专题研究ROE。
请注意我的未来发表：什么是ROE，它有什么重要？
主板的股票大约有500多只，所以能够入选为A等级的股票大约有100只。我只在A等级里选股。
我不选第二交易板，因为我相信好的股项自动会转来主板，到时再选也不迟。
过后我再用PE，NTA，DY来决定那一个股最值得买。
(PE = Price Earning Ratio)
(NTA = Net Tangible Asset)
(DY = Dividend Yield)
过了ROE我认为PE最重要，所以我就尽量选PE低的公司，因为PE是越低越好。
请参阅我过去的发表：什么是PE，它有什么重要？
过了PE我就看NTA，NTA越大的公司越好，所以我就选NTA大的公司。
请参阅我过去的发表：什么是NTA，它有什么重要？
接下来我会考虑DY高的股票，因为我需要股息来享受人生。
DY就是股息回酬，将来我会专题研究DY。
请注意我未来的发表：什么是DY，它有什么重要？
以上就是我选择股票必看的数据，当然我也观察公司的行业，看那些的前途比较好。
我要求的公司是今年好，明年比今年更好。
根据我的经验，经过了以上的选股法的考虑，通常只剩下不超过10只股让我选择，我最后决定投资的股项很少超过5只。
这种选股方法虽然费时，但是简单。所以我认为选股是容易的。
产业致富的人多，股票致富的人少？
买产业做投资的人都知道产业长期一定是上涨的，所以他们在买进时都已经作好了长期的准备，不会轻易的在短期内卖出。就是这个简单又直接的理由投资产业的人都可以达到致富的目标。
很多买股票做投资的人却是相反的，他们只看短期。打从买进的那一刻开始他们就已经作好短期的准备。见利套利以投机的心态，把股票当作商品一样来买卖。他们根本都不用作功课，公司赚钱还是亏本是公司的事情和他们无关，虽然他们就是公司的小股东。他们多数持有这样的心理：反正短期之内我就要卖了，公司赚钱还是亏本是以后买进的人的问题，不是我的问题。
人性都有个弱点，怕输不怕赢。买进后如果股票价格下跌，他们就会死守不卖，他们会这样子想：不卖就不算亏，买股票是为了赚钱，那有亏本卖的理由？这时他们会安慰自己：股票投资是看长期，短期的波动算什么？你看专家都是这样子讲。可是他们买进时因为是用投机的策略，所以都没有作功课，根本就不知道公司的素质，如果刚巧买到的是好股，长期持有就是对的作法。但是买股票是不能靠运气的。
股票投资和产业都是一样的要长期才能见工效，问题是要素质好的股票长期才能增值。年年亏大本的烂臭股根本没有前途，分分钟都有倒闭的危险，越长期就越危险。
人的心理都是一样的：股票都已经买了，价钱都已经亏了，那里还有心情去查它的底。就算查到它是烂臭股又如何？难道要我亏本卖？所以我们一定要在买进时作好功课，非好股不买！
就是这个原因，通过投资股票而致富的人就成为少数。相对的，投资产业而致富的人就成为多数。
其实投资股票的回酬是比产业高，只是投资股票的人和投资产业的人的心态不同才造成这个偏差。
股神WARREN BUFFETT从来都不投资产业，他只投资股票，他一定有他的道理。我想股票比产业回酬高就是他的道理。
只有这件事情，业余比专业做得好
股神WARREN BUFFETT说过：世上只有一件事情，业余比专业做得好，那就是股票投资。
股神有没有搞错？专业的基金经理都是精通经济的有学之士，没有理由会输给业余的投资者。可是这却是千真万确的事情，因为精通经济不一定能把投资做好，要不然经济博士都是千万富翁了，谁还要去读医学，每个人都要抢着去读经济了。
基金经理的工作就是投资股票，投资股票就是投资生意。我们都知道投资生意的人才是老板，我们也知道做老板是不需要读过经济，也不需要读过工商管理课程的。
我们身边肯定都有很多大老板是没进过大学的，但是他们都好像很懂得做生意，他们手下竟然不乏很多大学生，他们公司的许多职位甚至规定非大学生不请。他们手下职员甚至还在苦读MBA课程，希望能够早日获得大老板提拔。
在大学里选修经济和工商系的学生应该是最懂得生意的人。你猜看他们将来会成为老板还是成为职员？
如果有人说：最有商业头脑的人就是经济博士，你会赞成吗？我看第一个反对的就是股神。悄悄告诉你，股神19岁那年申请进入哈佛商学院被拒。
既然投资生意跟学历无关，我们也就不难明白为什么基金经理投资股票不一定能比业余的投资者强。因为投资股票就是投资生意，也就是选择行业，选择公司，它靠的是观察力，想象力和投资经验。选择行业是老板的工作，执行业务却是职员的工作，读过MBA课程的大学生是最理想的职员，这也就是大老板要请大学生做职员的理由。
信托基金主要的任务就是选择行业来投资，它需要的是老板思想的人才，不是最佳执行业务的人才。结果他们却反其道而行，只选有MBA，Ph.D的专才来选股，怪不得股神要说股票投资这件事，业余比专业做得好。
股票投资起头难
大多数人第一次踏入股市时是在牛市中，也就是在股价偏高的时候。那时市场中消息满天飞，每个人都是专家，有消息派，图表派，基本派，每个人都有它的理论，每个人都赚钱。新人入场，大多都是试探性的，姑且听之就姑且试之。什么派别都无所谓，只要能赚钱就可以。
牛市期间消息派当道，消息股上下最快，简单易学。图表派的功夫较复杂，武器不足根本无法入门。基本派需要花时间做功课，股票上涨速度又慢。所以新人十之八九都是从消息派学起的，而且一学就上手，加上先入为主的观念，就此相信股票投资是靠消息的。要赚钱就要靠消息买卖，贵买就贵卖，只要有差价赚就可以。
股市自古以来都是上下循环的走，熊市过后就是牛市，牛市过后就是熊市。新人入场的时机是在牛市，用牛市心态抱股进入熊市，后果不堪设想。越低就越买，尽量把成本拉低，不管手上股票是否烂臭股，只知道亏本生意不可以做，深信只要不卖出就不算输。就是因为这个原因，新人投资股票都是输多赢少，本来容易赚钱的股票投资就变成困难了。
其实要学投资股票应该是从熊市开始的，因为这时候消息派已经消声匿迹了，整个市场都是静悄悄的，只有基本派在市场捡便宜货。基本派讲究的是公司的素质，注重的是盈利和前景，持股的期限通常是中长期，不为短期的波动所影响，这就是正确的投资法。
要想投资股票致富就要学基本派。致以图表派如果有时间不妨学一学，但是不要沉迷其中，只可用来选时，不可用来选股。消息派就根本不用去考虑，长期来讲没有人能靠消息致富。
美国股神WARREN BUFFETT就是基本派的宗师，身家高达330亿美元，世上排名第二，只列在BILL GATE之后。
对冲基金的霸主SOROS是基本派和图表派并重的代表，身家30亿美元，只有股神的十分之一，不是他的功力不够比不上股神，只是他出道比较迟。BUFFETT 20岁出山，SOROS 40岁才开始。
消息派的代表是谁，自到今天我还查不到，所以我到现在还不敢听消息买股。也许就是这个原因吧，今天股市步入大熊市我还有闲情坐在这里讲耶苏。对了！昨天忘记讲MERRY CHRISTMAS。
